2025年融資調研報告 篇1
一、投融資概況
（一）投融資體制狀況
包括投資與建設主體，平台管理方式，投資平台職責分工等。
（二）資金來源渠道狀況
包括財政資金的注入方式、規模和可以提高平台貸款承載能力、增加資本金和現金流的項目、資產、資金等具體情況。
二、投融資平台建設與運作狀況
（一）平台建設情況
（二）平台運作情況
1、融資模式
①銀行貸款
包括引導銀行貸款的政策、措施
②企業融資
組建的投資公司詳細情況，包括：
公司概述（成立的背景、定位、職能、發展方向等）
公司治理結構：組織形式、人員結構等
融資渠道（融資方式、規模等）
③項目融資
包括BOT（建設—經營—轉讓）、BOO（建設—經營—擁有）、BT（建設—轉讓）、BOOT（建設—經營—擁有—轉讓）、BLT（建設—租賃—轉讓）、BTO（建設—轉讓—經營）、TOT（移交—經營—移交）、PPP（公共部門與私人企業合作）等模式。
④融資模式創新
包括利用保險、信託、資產證券化、產權交易、融資租賃、設立產業投資基金、引進戰略投資等方式。
2、融資能力狀況
從融資任務完成情況客觀評估融資能力；結合十二五發展規劃，綜合對比資金需求、融資任務，分析評估未來融資能力與融資任務的匹配情況。
三、債務情況
（一）債務現狀
主要包括債務主體、主要還款來源與規模、還貸方式、債務按期償還情況。
（二）債務成因分析
從政府財力、投資需求以及債務管理等方面綜合分析形成原因。
（三）債務風險評估
針對目前的債務規模和債務償還方式、償債來源及規模情況，分析當前還款能力和債務風險水平。
四、平台管理政策的.影響和應對措施
（略）
五、做法與面臨困難
（一）投融資平台建設和債務管理過程中的經驗做法
包括財政土地等資本金注入、政策扶持、金融機構合作等；
（二）在當前巨觀形勢和政策環境下，政府、部門及融資平台在融資、債務處置等方面面臨的困難。
六、對投融資平台建設的對策建議
1、資本金注入方面
2、政策需求方面
3、融資渠道方面
4、銀行信貸方面
5、制度建設方面
6、債務監管方面
7、規範運行方面等。
2025年融資調研報告 篇2
為釐清融資租賃“營改增”存在的主要問題，找出原因，並在充分徵求融資租賃界和地方稅務執行部門意見的基礎上，嘗試提出解決問題的建議，中國融資租賃三十人論壇組織了全國範圍內的“營改增”調研。
中國融資租賃三十人論壇聘請中央財經大學稅務學院稅務管理系主任蔡昌，與論壇研究部共同組成調研課題組，在北京、上海、廣州三地分別召開了“營改增”座談會，調研了約50家融資租賃企業與北京、上海、廣州、天津4個“營改增”試點地區共5家稅務機關。為了更加全面深入地了解融資租賃公司面臨的問題，課題組還製作了調查問卷，廣泛地蒐集融資租賃公司反映的問題和反饋的意見。
通過調研和實際案例測算，融資租賃業在“營改增”中遇到了不少問題，“營改增”執行現偏差給企業和稅務部門均帶來了稅負增加、稅收減少的困惑。同時提出“兩率”並行方案，方案符合營改增的政策方向，也具有現實可行性。
執行情況與“營改增”本意現偏差
作為國家推進調整經濟結構和加快轉變經濟發展方式所採取的結構性減稅的重大舉措，“營改增”的本意是：有利於完善稅制，消除重複徵稅;有利於社會專業化分工，促進三次產業融合;有利於降低企業稅收成本，增強企業發展能力;有利於最佳化投資、消費和出口結構，促進國民經濟健康協調發展。財稅[20xx]110號文也明確“營改增”的基本原則是“改革試點行業總體稅負不增加或略有下降，基本消除重複徵稅”。
而從目前融資租賃“營改增”的執行情況來看，出現了許多與“營改增”本意和基本原則相違背的現象，如融資租賃企業稅負明顯增加，售後回租業務重複徵稅，進口租賃業務重複徵稅等。
課題組調研了北京、上海、廣州、天津4個試點地區共5家稅務主管部門，稅務主管部門的一致反映是，諸多融資租賃企業反映稅負增加，而稅務局從融資租賃企業實際收到的稅款減少，這無疑會給稅務主管部門帶來很大困惑。
融資租賃企業的困惑
首先是稅負增加，而實際繳納稅款減少。
營業稅方面，財稅[20xx]16號文規定，經中國人民銀行、外經貿部和國家經貿委批准經營融資租賃業務的單位從事融資租賃業務的，以其向承租者收取的全部價款和價外費用(包括殘值)減除出租方承擔的出租貨物的實際成本後的餘額為營業額。以上所稱出租貨物的實際成本，包括由出租方承擔的貨物的購入價、關稅、增值稅、消費稅、運雜費、安裝費、保險費和貸款的利息(包括外匯借款和人民幣借款利息)。適用稅率5%。增值稅方面，於20xx年8月1日起施行的財稅[20xx]37號文規定，經中國人民銀行、商務部、銀監會批准從事融資租賃業務的試點納稅人提供有形動產融資租賃服務，以取得的全部價款和價外費用(包括殘值)扣除由出租方承擔的有形動產的貸款利息(包括外匯借款和人民幣借款利息)、關稅、進口環節消費稅、安裝費、保險費的餘額為銷售額。適用稅率17%。從銷售方或者提供方取得的增值稅專用發票、海關進口增值稅專用繳款書、農產品收購發票、農產品銷售發票、鐵路運輸費用結算單據和稅收繳款憑證等可作為增值稅扣稅憑證進行進項抵扣。
對比兩種稅制下的政策，我們可以發現，營業稅和增值稅下的稅基基本沒有改變，而稅率從5%提高到17%，提高了12個百分點，對應的城建稅及教育費附加也會提高12個百分點，這就直接導致“營改增”後，融資租賃企業稅負增加2倍多。
課題組調研的50家融資租賃企業一致反映：“營改增”後，融資租賃企業稅負明顯增加。
9家金融租賃公司的統計數據顯示，20xx年實際繳納營業稅6.87億元，若按增值稅模擬測算，繳稅金額約為19.95億元，增幅達190%。
我們對一份真實的融資租賃契約進行測算，同一筆業務，營業稅下應繳營業稅和城建稅及教育費附加總額為147971.70元，增值稅下應繳增值稅和城建稅及教育費附加總額為430003.22元。“營改增”後，稅負增加幅度高達190.60%。
而實際繳納稅款減少，原因在於稅負跨期效應。融資租賃企業普遍反映，“營改增”後稅負明顯增加，但是實際繳納的稅款明顯減少。這其中最主要的原因是直租業務存在稅負跨期效應。單個項目來看，項目前期進項大於銷項，無需繳納增值稅，項目後期集中繳稅。
下面舉例進行說明：
20x1年1月1日，A融資租賃公司與承租方簽訂一項租賃期限為5年的融資租賃契約，設備購買價款為5000萬元，租金總額為6000萬元，分五期，每年年末各收取1200萬元。
從上表可以看出，從單個項目考慮，20x1~20x4年，A公司每年都不用繳納增值稅，直到20x5年才需繳納170萬元增值稅。如果企業有持續的業務增長，只要當期進項稅額大於銷項稅額，則企業就可能一直不需要納稅。但企業的業務量一旦出現下滑，當期進項稅額減少，企業就會面臨集中繳稅。儘管進項抵扣可以為企業帶來延期納稅的好處，但是增值稅納稅時間與收入及現金流的不匹配，會給企業埋下潛在隱患。尤其對於中小企業和業務量波動較大的企業，稅務跨期效應會在集中繳稅時，給企業現金流帶來巨大壓力，不利於企業的持續經營與健康發展。
其次是售後回租“三流”難合一，出現重複徵稅。
財稅[20xx]37號文規定，納稅人憑稅收繳款憑證抵扣進項稅額的，應當具備書面契約、付款證明和境外單位的對賬單或者發票。資料不全的，其進項稅額不得從銷項稅額中抵扣。這一規定被業界稱為“三流合一”，如果不能達到“三流合一”則無法進行進項抵扣。
稅務主管在實際工作中也要求，契約流、票據流、資金流等必須保持一致，這樣便於稅務部門按照契約、票據實現控稅管理，嚴格檢查融資租賃業務的真實性。
國家稅務總局公告20xx年第13號文規定，融資性售後回租業務中承租方出售資產的行為，不屬於增值稅和營業稅徵收範圍，不徵收增值稅和營業稅。
根據該規定，售後回租業務中，承租人在向租賃公司“出售”有形動產時，不徵收增值稅，所以承租人不能給融資租賃公司開具增值稅專用發票。因此融資租賃公司拿不到進項發票，卻需要開給承租人一張增值稅銷項發票，出現票據流與資金流、契約流不一致的現象，無法進行進項抵扣。
其三是售後回租重複徵稅。
融資租賃公司在計算售後回租業務銷項稅額時，如果“全部價款和價外費用”中包含有形動產的購買價款部分，將導致承租人在購置有形動產時，對購買價款部分繳納過一次17%的增值稅，在售後回租業務過程中，融資租賃公司對這一有形動產購買價款部分再繳納一次17%的增值稅，造成增值稅重複徵收。
此外，若承租人違約，承租人已經將進項發票進行了抵扣，又無法給融資租賃公司開出銷項發票。使得租賃公司拿不到進項發票，對資產收回再處置時，還得再開出一張銷項發票，增加了租賃公司的稅收負擔。
售後回租重複徵稅違背了“營改增”的本意“消除重複徵稅”。調研中發現，很多租賃公司已經停止所有或者部分售後回租業務。而售後回租是融資租賃的主要業務類型之一，這一業務開展受阻，對於整個行業的打擊不言而喻。
其四是銀行利息等銷售額扣除項無法取得符合規定的有效憑證。
財稅[20xx]37號文規定，經中國人民銀行、商務部、銀監會批准從事融資租賃業務的試點納稅人提供有形動產融資租賃服務，以取得的全部價款和價外費用(包括殘值)扣除由出租方承擔的有形動產的貸款利息(包括外匯借款和人民幣借款利息)、關稅、進口環節消費稅、安裝費、保險費的餘額為銷售額。試點納稅人從全部價款和價外費用中扣除價款，應當取得符合法律、行政法規和國家稅務總局有關規定的有效憑證，包括發票、完稅憑證、簽收單據及國家稅務總局規定的其他憑證。
從這些規定可以看出，由出租方承擔的貸款利息可以在計算銷售額時扣除，但是一般的借款利息憑證都不在增值稅銷售額能夠抵扣的範圍之類，實際操作中無法計算扣除。融資租賃企業資金大多來源於銀行，銀行開具的票證是否屬於有效憑證、能否合法抵扣，成為困擾企業和基層稅務部門的重要問題。
上海、北京、廣州、天津各地稅務部門，對銀行票證能否作為抵扣憑證執行情況不一。有些稅務部門明確，銀行票證不能作為扣稅憑證，這就導致融資租賃企業支付的罰款利息無法扣除，企業計稅銷售額過大，銷項稅額增大，稅負增加。有些稅務部門則默許銀行票證可以作為抵扣憑證，但若稅務主管部門之後對此做法不認可，可能會向融資租賃企業追繳稅款，甚至罰款。
除了從銀行貸款外，融資租賃企業還可能從非銀行金融機構以發行債券、租約轉讓等方式借款。這些不同的借款渠道，如果不能獲得符合政策要求的扣除憑證，就不能在計算銷售額時扣除，增加企業的稅收負擔。
各地政策執行的差異性，會導致相同經營狀態下出現不同的稅收情況，這既有悖於政策統一原則，也不利於實現企業之間的橫向公平。
其五是免稅或低稅率購進租賃物進項抵扣不足和即征即退享受不到的優惠。
“營改增”後，融資租賃行業增值稅繳納實行進項抵扣政策，如果購進的租賃物在購進環節享受了免稅政策或者低稅政策，則會造成能夠抵扣的進項稅額減少，融資租賃企業實際要繳納的增值稅會增加。例如，直接用於科學研究、科學實驗和教學的進口儀器、設備可享受免稅優惠，租賃公司均難以取得租賃物價款的進項抵扣憑證。再如飛機融資租賃業務中，航空公司進口空載重量在25噸以上的客貨運飛機可享受進口增值稅4%優惠稅率，融資租賃企業在出租這些飛機時，適用的17%的增值稅稅率，直接導致企業實際繳納的增值稅稅負增加。
財稅[20xx]111號文規定，經人民銀行、銀監會、商務部批准經營融資租賃業務的試點納稅人中的一般納稅人提供有形動產融資租賃服務，對其增值稅實際稅負超過3%的部分實行增值稅即征即退政策。但在實際操作中，基本沒有企業能享受到這項優惠，主要原因是3%即征即退的分母不明確。財稅[20xx]86號文規定，“增值稅實際稅負是指，納稅人當期實際繳納的增值稅稅額占納稅人當期提供應稅服務取得的全部價款和價外費用的比例”。
而對於全部價款和價外費用，各地區的稅務部門和融資租賃公司的理解不盡相同。目前主要有以下三種理解：一是息差(租息減去財務利息支出);二是租息;三是租金全額即本金加上利息。
通過實際案例測算，以不同的分母計算實際稅負，差別非常大：以息差作為分母，實際稅負約為5%;以租息作為分母，實際稅負約為2.5%;以租金全額作為分母，實際稅負約為0.5%。
也就是說，只有以息差作為分母時，租賃公司才能達到即征即退的水平。
受到調研的企業和稅務局普遍反映，財稅[20xx]86號文出台以後，稅務主管部門多數以租金全額作為即征即退的分母，無法給融資租賃企業退稅。
此外，財稅[20xx]111號文中明確3%即征即退是試點期間優惠政策。按照國家規劃，最快有望在“十二五”(20xx年~20xx年)期間完成“營改增”。待“營改增”全面完成後，過渡期優惠政策能否延續還不得而知。而目前，多數試點地區租賃公司因進項稅額大於銷項稅額，在全面“營改增”之前可能都不會實際繳納增值稅，待試點期間結束，若即征即退政策不會延續，那么企業試點期間增加的稅負就得不到補償。
其六是令企業不得不改變設備業務模式。
如機動車直租業務無法開展，營業稅下，融資租賃企業可通過直租模式，開展機動車(包括汽車、吊車)、塔基吊裝等設備的融資租賃業務。“營改增”後，由於國內對機動車等實行特許經營，有特許經營資質才能開具機動車等的增值稅專用發票。融資租賃公司沒有特許經營資質，若開展此類資產的直租業務，拿到供應商開出的增值稅進項發票，卻不能給承租人開具增值稅銷項發票。承租人拿不到發票，就不能到車管所登記上牌，到安全部門備案。發票無法向承租人傳遞，直接導致所有機動車的直租業務全部停止。
此種情況下，融資租賃公司只能轉變業務模式，採用售後回租的方式，讓供應商把增值稅發票先開給承租人，承租人拿到發票，就能到車管所登記上牌。
這一方式雖然解決了發票傳遞和登記上牌的問題，但是會出現上述的.售後回租“三流”不合一、重複徵稅的問題。同時由於現行動產登記制度的缺失，也會給融資租賃企業帶來很大的法律風險。
此外，還有發票限額限量影響業務開展、存量資產購買價款的扣除、進口租賃重複徵稅、出口租賃出口環節免稅難落地和資產賣斷業務重複徵稅等問題。
根據《增值稅專用發票使用規定》(國稅發[20xx]156號)第五條的規定，專用發票實行最高開票限額管理;最高開票限額由一般納稅人申請，稅務機關依法審批。最高開票限額為十萬元及以下的，由區縣級稅務機關審批;最高開票限額為一百萬元的，由地市級稅務機關審批;最高開票限額為一千萬元及以上的，由省級稅務機關審批。
根據這一規定，企業要領用大額專用發票，需經過嚴格的稅務審批程式。且稅務管理部門為了控制發票管理的風險，一般也不願意讓融資租賃公司開具大額發票。
而融資租賃業務一般單筆金額較大，達到幾千萬甚至幾個億，這樣一筆業務可能需要開十幾張甚至幾十張小額增值稅專用發票，給發票認證和管理工作帶來不少麻煩。
再加之企業每月能夠領取的發票數量有限，很容易造成企業當月增值稅發票用完之後無法及時領購新票的現象，造成部分業務無法及時開票，影響業務開展。
關於設備購買價款，“營改增”改革相關檔案的規定有所不同。財稅[20xx]111號檔案允許設備價款是可以扣除，財稅[20xx]37號檔案規定扣除額不再包括設備價款。也就是說，若沒有拿到增值稅進項發票，既不能進行進項抵扣，也不能在銷售額中對設備購買價款部分予以扣除。這一政策變化對以後開展的融資租賃業務可能影響不大，但是對已有存量資產開展融資租賃業務會有很大影響。因為存量設備購進時若沒有取得增值稅專用發票，不能進行進項抵扣，也不能在銷售額中扣除，會使稅收大幅增加。
設備進口環節會繳納一次增值稅，將進口設備出租給承租人時，還需要繳納一次增值稅。這就是對同一業務徵收兩道增值稅，存在重複徵稅。
根據財稅[20xx]131號檔案的規定，承租人為境外承租人，資產在境外使用的出口租賃業務，能夠享受增值稅免稅。但從實際操作來看，出口免稅審批依然沒有落地，主要原因在於資產在境外使用沒有合理的依據來判定。
營業稅下開展資產買斷業務，只需銀行對租金的收益權繳納營業稅，租賃公司不承擔費用。
“營改增”之後，有些稅務局要求，融資租賃企業需要對租金全額繼續繳納增值稅，同時銀行要對買進來的租金繳納營業稅的，這就存在增值稅和營業稅的重複納稅問題。
此外，有些稅務局認為，資產賣斷後，資產所有權已不歸出租人，出租人不能再繼續給承租人開具增值稅發票。這就使得承租人無法拿到增值稅進項發票進行進項抵扣。
建議“兩率”並行
為有效解決融資租賃業在“營改增”中遇到的問題，課題組在吸收各調研企業和稅務主管部門建議的基礎上，提出了“兩率”的解決方案。
“兩率”即將融資租賃業務區分購買和租賃兩個環節，實行兩個稅率：有形動產價款部分適用稅率17%，符合國家政策的部分租賃物或承租人適用特殊稅率時，也同時適用租賃公司;租息等融資租賃收入部分適用稅率6%。
此外，建議對有形動產售後回租服務實行差別徵稅，有形動產價款部分按零稅率或免稅計征，租息部分按6%稅率計征。
“兩率”並行既符合“營改增”的基本原則，也符合融資租賃的本質特徵，同時還能很好地化解“營改增”試點階段暴露的問題。融資租賃的本質特徵，是以融物的形式實現融資。在融資租賃業務的租賃環節，出租人銷售的只是租賃服務，取得的收入只包含租息部分。因此，應區分出租賃公司租息，按現代服務業適用的稅率徵收增值稅。
“兩率”並行能夠保證在租賃公司與承租企業之間，圍繞著有形動產，形成環環相扣的完整的增值稅抵扣鏈條，保證融資租賃業上下游產業鏈的暢通。也可很好地解決融資租賃業營改增後稅負大幅增加的問題。稅負增加，主要是增加在租賃公司的租息部分，稅率由營業稅的5%提高到17%。如果對租賃公司的租息部分按現代服務業的6%稅率徵稅，考慮到抵扣因素，租賃公司稅負沒有增加，可能還會有所降低。同時解決售後回租重複徵稅問題，實現“三流合一”。按照國稅公告[20xx]13號文，售後回租中，承租人出售資產的行為不徵收營業稅和增值稅，但如果用不開發票的辦法處理，在合法合規上存在著明顯瑕疵，是不健康的，也很難持續。在售後回租業務中區分出銷售環節，對有形動產開具增值稅普通發票，有形動產價款部分，按零稅率或免稅計征;租息部分，按6%稅率計征。亦可以使“3%即征即退政策”問題迎刃而解。3%即征即退政策由於計稅分母過高，導致政策形同虛設，租賃公司無法享受。按“兩率”的方式徵稅，租賃公司稅負偏高的問題就可以得到徹底解決，即征即退政策也就不需要了。再者，有形動產價款部分適用稅率17%，但符合國家政策的部分租賃物或承租人適用特殊稅率時也同時適用租賃公司，這一規定可以在承租人直接購進/進口適用免稅或低稅率的租賃物時，避免有形動產價款部分抵扣在融資租賃環節不匹配或斷裂。
“兩率”並行具備可行性，營業稅下的稅基是租金當中的租息收入減掉資金成本，也就是說其實營業稅下融資租賃業務的本金和租息部分本來就要進行分拆，核算是非常清晰的，而並不是因為‘兩率’的政策導致本金和利息收入的分拆。融資租賃業務與現代服務業適用相同的稅率6%，一方面沒有否定原有“營改增”政策對融資租賃業本質的界定，另一方面也沒有創造出新的稅率，而是適用了已有稅率。
2025年融資調研報告 篇3
近年來，我縣在投中小企業融資領域進行了一系列改革探索，在打破傳統計畫經濟體制下高度集中的投中小企業融資管理模式方面進行了一些有益的嘗試，但總體上來說，投中小企業融資體制改革還相對滯後。4月初，由縣政府副縣長汪光列帶隊，縣政府辦、發改委、經委、財政、國土、建設、人行等部門組成調研組，赴周邊縣（市）就投中小企業融資體制改革工作進行專題調研，旨在借鑑外地好的做法和經驗，推進我縣投中小企業融資體制改革。
一、外地投中小企業融資體制改革的做法及經驗
（一）桐城投中小企業融資體制改革做法。20xx年5月，桐城市政府通過注入財政性資金，劃撥行政事業單位辦公樓、公園、道路、橋樑使用權等方式註冊成立城投公司，負責政府項目的投中小企業融資、經營政府授權的資產，從而實現政府投資的效益最大化。為理順管理體制，桐城市政府成立投資項目管理委員會，並出台《桐城市政府投資項目管理暫行辦法》、《桐城市政府投資城市建設項目資金管理暫行規定》、《桐城市政府投資項目招投標工作制度》、《桐城市政府投資項目征地拆遷安置工作制度》等四個規範性檔案，理順了發改委、建設、國土、財政、環保、審計、街道辦事處等相關部門在投中小企業融資管理工作中的關係。同時，還在項目的決策審批、監督管理、資金撥付、竣工驗收和決算作出了具體規定。桐城城投公司成立以來，累計中小企業融資1.53億元，用於開發區和市政工程建設。
（二）肥西投中小企業融資體制改革做法。肥西的投中小企業融資體制改革經歷了兩個階段：第一階段：自20xx年起，肥西縣先後組建了“肥西縣城市建設投中小企業融資工作領導小組”和“肥西縣誠信擔保責任有限公司”，具體負責投中小企業融資工作的領導、組織和實施；先後成立了肥西縣城市建設投資有限公司、安徽花木城投資有限公司、桃花工業園經濟發展有限公司、紫蓬山旅遊發展有限公司、合肥長安科技有限公司等五大中小企業融資平台，從而推動了城市基礎設施、工業園區路網等重大項目建設。第二階段：從20xx年起，針對單個平台中小企業融資能力弱、信用額度小、銀行認可少、中小企業融資成本高、難以形成合力的問題。肥西縣從創新體制機制入手，構建新的投中小企業融資平台。一是建立了決策、管理、執行、監督相分離的投中小企業融資管理體系。二是將20xx年以來成立的五大平台的中小企業融資功能逐步整合，統一成立了縣國有資產運營公司，五大平台按各自職責，主要承擔相應的市政基礎設施、園區平台和社會公共事業建設。目前，肥西國有資產運營公司，經評估註冊資金提高到15.2億元，中小企業融資能力明顯增強。20xx年，簽約貸款10.01億元，是前兩年總和的4倍；實際到位資金2.2億元，超過前兩年總和。三是堅持“要讓項目等資金，不能讓資金等項目”的指導思想，依據規劃，編制了120多個符合國家產業政策的項目，積極爭取上級資金扶持，從而增強了投中小企業融資工作的前瞻性。四是突出基礎設施先行，千方百計籌集資金。加快水電路等配套設施建設，將“生地”焐熱成“熟地”，發揮土地資本的做大效益，縣城經營性用地平均價格大幅提升，從而大大提高了土地中小企業融資受益率。
二、我縣投中小企業融資體制改革現狀
近年來，雖然我縣對政府投中小企業融資管理體制改革進行了積極探索，多元化、多渠道籌集建設資金的格局逐步形成，也取得了很好的成效。但現行的政府投中小企業融資管理體制在實踐中逐步暴露出一些弊端，嚴重製約著我縣投中小企業融資工作的發展和創新，從而影響經濟成長的後勁。主要表現在：
(一)責權利不相匹配，責任單位投中小企業融資積極性不高。我縣目前採取的政府投中小企業融資模式是以政府為主，各相關部門配合，中小企業融資、建設、管理三分離，財政部門負責籌資，建設施工單位只管用錢，等靠要思想嚴重。這種模式既不利於提高部門的積極性，更不利於提高資金使用效率。
(二)中小企業融資工作效率不高，部門之間管理條塊分割。各中小企業融資單位分別開展中小企業融資工作，且大多數中小企業融資單位是行政部門，存在各自的`利益，管理條塊分割，分散建設，很難相互協調配合，造成中小企業融資工作效率不高，辦事效率低。
(三)資金短缺，財政負擔過重。要實現建設皖西南風景旅遊城市的目標，各方面的資金需求都很大，遠遠超過了我縣可用財力，但現行的中小企業融資模式對財政的依存度過高，城市基礎設施建設大部分是依靠財政直接投入的，無形中加重了財政負擔，加大了財政風險。
(四)中小企業融資平台建設滯後，投資方式仍然單一。在城市建設投中小企業融資方面，平台建設明顯滯後，在一定程度上制約了城市建設的持續健康發展。在投資方式上，國際國內在流行的BOT、TOT等投資方式的採用在我縣建設為數不多，並未得到廣泛的採用。
(五)城市公共資源未能發揮合力，浪費嚴重。 目前，相當一部分城市公共資源掌握在各部門手中，缺乏市場化運作手段，使用效率相當低下，造成了城市公共資源的流失和浪費。
三、關於我縣投中小企業融資體制改革的建議
（一）加快構建新的投中小企業融資管理體制。借鑑外地成功經驗，新的投中小企業融資管理體制要由決策、管理、執行、監督四大塊組成，成立投中小企業融資管理委員會、投中小企業融資管理中心、資產運營公司和投中小企業融資監督委員會。
（二）完善決策和運行機制。新的投中小企業融資管理體制建立後，必須對其中各個組成部分運作方式、基本職能進行合理設計和介定，以保證投中小企業融資管理機構的順利運行。
投中小企業融資管理委員會——投中小企業融資的決策層。建議由縣委書記、縣長分別擔任管委會第一主任和主任，縣發改委、經委、財政、監察、國土、建設、規劃、環保、統計、審計等有關部門主要負責同志為成員。主要職責是：確定政府建設資金的投資方向和中小企業融資方案；審定投中小企業融資中長期規劃，審批政府投中小企業融資年度計畫及資金平衡計畫；審定政府投中小企業融資政策和管理制度；決策政府投中小企業融資工作中的重大事項；監督檢查政府投資項目的實施情況等。
投中小企業融資管理中心——投中小企業融資的管理層。隸屬於縣投中小企業融資管理委員會領導，與縣財政局合署辦公，分別由財政局局長、分管副局長分別擔任管理中心主任、副主任。主要職責是：參與政府投中小企業融資政策的制定工作；統籌管理政府項目的政府投中小企業融資業務；制定並實施利用政府信用取得建設性資金的管理辦法，實行統借統還；負責歸集不同渠道的還款來源，建立穩定的還款機制和風險預防機制；根據批准的中小企業融資方案選擇金融機構進行中小企業融資，撥付資金並監督運行等。
資產運營公司——投中小企業融資的執行層。負責對內投資，統一經營授權範圍內國有資產，並承擔其保值增值責任。資產運營公司與管理中心一套機構、兩塊牌子，分別由財政局局長和分管局長擔任經理、副經理。城市建設工程原則上由縣資產運營公司作為項目法人，如實際需要，投中小企業融資管理委員會可另外確定項目法人。
投中小企業融資監督委員會——投中小企業融資的監督層。由紀委書記、監察局長分別擔任委員會主任、副主任。同時，要設立招投標管理機構，負責投資項目招投標工作。
（三）拓寬政府投中小企業融資渠道的政策措施
1、儘快出台《潛山縣政府投中小企業融資管理體制改革的意見》，制定《潛山縣政府投資項目管理辦法》、《潛山縣政府投資建設項目資金管理規定》等相關規章制度。
2、利用投中小企業融資管理中心的功能，培育和發展資產運營公司，通過對其注入優質資產、城市經營性資源等，使其真正成為我縣擁有雄厚實力的投中小企業融資平台。一是財政資金注入，將分散的財政投入，包括國債投資，整合起來注入資產運營公司。二是規費注入，將養路費、部分城市維護費等注入資產運營公司。三是土地收益注入，將一定量的土地增值部分作為資產運營公司的資本金注入。四是存量資產注入，將過去形成的存量資產，包括路橋、公用設施等，授權資產運營公司經營。五是稅收返還注入，對基礎設施、公共設施投資投資實行稅費優惠減免，作為資產運營公司資本金。
3、高度重視加強項目策劃。要樹立“讓項目等資金，不要讓資金等項目”的理念，重視項目管理。政府投資項目實行項目儲備制度，各部門、各單位根據經濟社會發展需要提出項目，發改委於每年第三季度會同縣財政、國土、建設、交通、水利、環保等部門對項目進行篩選，提出下一年度投資項目建設計畫，報縣投中小企業融資管理委員會審批。縣投中小企業融資管理中心根據批准的政府投資年度計畫負責籌集和安排資金。
4、繼續做好土地經營，實現土地的最大升值，為城市建設凝聚資金。一要進一步加強政府對土地資源的巨觀調控能力。進一步實行政府土地收購儲備出讓制度，把城區存量土地統一納入運行。加強土地供給總量的調控，通過土地供應計畫對土地市場供應總量進行控制，保持供需平衡。發揮城市規劃的龍頭和引導作用，對近期要開發的基礎設施周邊土地要從規劃源頭一次性控制、統征，對尚未開發的土地則作為項目的償債或中小企業融資的土地進行凍結控制。通過規劃，合理引導土地開發，實現土地的最大化升值。二要多渠道籌措土地運作資金，建立土地發展基金。目前我縣土地收購儲備的運作資金主要是通過銀行貸款解決，隨著土地收購儲備量和銀行利息的不斷增加，成本也將不斷加大，政府土地收購儲備的風險將逐漸顯現。要完善土地收購儲備運作的資金結構，加大財政資本金的投入，將來自土地的收入集中建立土地發展基金，土地發展基金專門用於支付土地統征、收購的費用和改善儲備地塊周邊基礎設施，這樣有利於土地經營的良性循環。
5、盤活公用事業系統存量資產，鼓勵和支持多種經濟成份參與公用事業，拍賣出讓部分市政公用基礎設施資產，增加城市建設資金來源。可參照國有企業改制辦法，對由國家和地方財政形成的城市道路橋樑、供排水、園林綠化等資產及所占用的土地和水面投資、經營管理權進行出讓，這樣既可收回國有資產收益投入其他城市建設項目，又可打破行業壟斷，同時有利於推進事業單位的改革。
（四）統籌推進各項配套改革。
1、推進工程招投標改革。一要嚴格實行工程有效最低價中標制度；二要嚴格進行審計；三要在工程中標後，嚴格控制變更設計，尤其對工程量變更的要從嚴把關。
2、推行政府投資工程項目代建制。通過市場化的方式選擇建設業主，政府管理部門與建設業主通過契約關係來明確各自的責權利關係，在保證工期、工程質量的前期下儘可能降低工程建設成本，節約建設資金。
3、健全完善政府投中小企業融資監管機制。研究制定《潛山縣政府債務管理辦法》，進一步強化債務和資金監管，建立政府債務風險預警制度，切實防範政府債務風險，確保做到“舉債有度、用債有效、還債有信、管理有力”。
2025年融資調研報告 篇4
為充分發揮擔保業在經濟社會發展的重要作用，進一步加強銀行業金融機構與擔保公司的業務合作，切實改善我市金融生態環境，最佳化信貸結構和資源配置，解決中小企業貸款難的問題，根據市政府主要領導意見，市金融工作辦公室對全市融資擔保業發展情況進行了專題調研，並針對銀保、保企合作過程中存在的問題提出了意見和建議。
一、融資擔保業發展基本情況
近年來市委、市政府高度重視金融生態環境建設，把如何化解企業融資難題，特別是中小企業融資難的問題擺在重要位置，大力發展企業融資擔保體系建設，不斷加大政策扶持力度和工作推進力度，有效的促進了全市融資擔保服務體系的快速發展。
（一）融資擔保機構發展迅速。近年來，我市先後註冊成立了5家擔保公司，註冊資本達到32807萬元，分別是企業融資擔保公司（註冊資本5000萬元）、天健投資擔保集團有限公司（註冊資本10807萬元）、招遠山玲擔保投資有限公司（註冊資本10000萬元）、煙臺寶盛投資擔保有限公司（註冊資本4000萬元）和招遠市萬佳擔保有限責任公司（註冊資本3000萬元,主要為建築行業提供工程質量擔保）。其中有兩家為政策性擔保公司，分別是企業融資擔保公司和天健投資擔保集團有限公司，註冊資本為15870萬元，政策性擔保資金達到5800萬元，占註冊資本的36.5%。
（二）擔保機構業務穩健發展。目前，我市已有建設銀行、農村信用社、煙臺銀行三家銀行業金融機構準入了擔保公司。農村信用社為法人單位，政策比較靈活也相對寬鬆，與擔保公司開展合作時間比較早，擔保業務也比較多。20xx年，分別與山東天健投資擔保集團有限公司、招遠市企業融資擔保有限公司和煙臺市信用擔保有限責任公司合作，共累計發放擔保貸款14筆5982萬元，今年一季度，共累計發放8筆3469萬元；煙臺銀行上級行給予支行300萬元授權，授權範圍內支行可以靈活給予企業及時的信貸支持，目前已準入了企業融資擔保公司和天健投資擔保公司兩家擔保機構，授信擔保額度均為1個億，一季度，與企業融資擔保公司合作一筆業務，另有4筆業務正在協商辦理中；建設銀行已準入天健投資擔保公司。09年末，企業融資擔保公司累計擔保貸款4筆，擔保額1500萬元，均為企貸擔保；天健投資擔保公司09年末在保額為3261萬元，其中企貸在保額2232萬元，個貸在保額1029萬元，截止今年一季度，累計實現擔保額9437萬元，至季末有保額7459萬元，較09年末在保額增加4198萬元，增長128%。
（三）擔保公司內部管理進一步加強。在擔保業務開展過程中，擔保公司不斷加強內部管理和風險防控，進一步完善管理體制，規範業務流程，有效的防範了風險。為有效抵禦風險，擔保公司加大了對呆壞賬的撥備力度。截止一季度末，企業融資擔保公司共提取風險準備金68.99萬元；天健投資擔保公司共提取未到期責任準備金38萬元，擔保賠償準備金172萬元。
二、融資擔保過程中存在的困難和問題
在過去的工作中，雖然取得了一定的成績，但也應該清醒的認識到，在融資擔保業務發展方面，我們與先進縣市仍存在不少差距，在調研過程中我們了解到銀行業金融機構和擔保機構都有意願大力發展融資擔保合作，一是可以有效規避銀行風險，二是有利於最佳化金融生態環境，三是可以促進擔保行業發展壯大，四是可以有效解決中小企業融資難的問題。但由於銀行對擔保公司的準入及授信等決策權都在省分行或總行以及擔保公司內部管理、財務制度等多種原因，導致融資擔保業務發展緩慢，主要存在以下幾個問題和困難：
（一）擔保機構業務發展不平衡。從09年擔保業務發展情況看，各擔保機構業務發展極不平衡。我市5家擔保機構中只有企業融資擔保公司和天健投資擔保公司兩家有融資擔保業務；萬佳擔保公司目前只開展了建築工程質量擔保業務，一直未開展擔保貸款業務；其它兩家也未開展過擔保業務。而有擔保業務的兩家擔保公司，由於種種原因，擔保業務量也比較少，達不到有效的擔保放大倍數，而相當一部分資金用來進行資本運作，沒有放在擔保業務上，導致我市擔保業開展較先進縣市較為緩慢。而且，開展的擔保業務也只有貸款擔保，其它像票據承兌擔保、貿易融資擔保、項目融資擔保等擔保業務都沒有開展，擔保業務單一，沒有深入開拓市場。
（二）銀行與擔保機構合作發展不平衡。目前，我市擁有10家商業銀行，銀行業金融機構的數量在煙臺市名列前茅。但在經營過程中真正與擔保公司合作的只有農信社和煙臺銀行2家，而煙臺銀行也是今年才開始與擔保公司合作。其它銀行由於內部系統、內部管理和體制等原因一直未與擔保公司開展合作，並且沒有對擔保公司進行評級授信，銀行業與擔保合作之間的差距也是造成我市擔保業務開展緩慢的原因之一。
（三）銀行準入門檻不一。近年來，隨著擔保業的發展壯大，銀行業金融機構已經認識到與擔保公司開展合作可以有效防範風險，保證資產質量。但在準入方面，各行政策不一。除農村信用社、煙臺銀行、建設銀行已準入外，其它銀行對擔保公司的準入條件不一，但大部分要求註冊資本要在1億元以上（貨幣出資要占註冊資本的80%以上），對公司管理、風險管理、財務制度、資產結構都有嚴格要求。另外，工行要求擔保公司與工行員工不存在關聯關係，且原則上優先考慮地市級（含）以上政府投資組建並控股的專業擔保公司，目前煙臺範圍內僅有三家（煙
台市信用擔保有限責任公司、山東匯鑫擔保公司煙臺分公司、淄博信通擔保公司煙臺分公司）；農行要求擔保企業提供金融類財務報表（目前我市擔保公司均為一般企業財務報表），要求技術人才不低於從業人員的30%，要通過農行內部評級達到AA級以上；中行要求擔保機構控股方必須是政府或國有大型企業，要取得備案管理機關發放的《備案證》；恆豐、光大、郵政等幾家銀行目前尚無明確的擔保準入條件或制度。而且，信用等級評定不規範。目前，各行都有自己的信用評定標準和條件，沒有專門統一的信用等級評定機構對擔保公司的信用狀況進行評估，無形中加在了擔保公司的經營難度。
（四）權利義務不對等。擔保公司作為金融業中介機構，與銀行業金融機構開展合作實際上銀行風險控制和延伸，能有效分散銀行風險，提高銀行的信貸質量。但在開展擔保合作過程中，受保企業都是由於抵押物不足或信用不高不能直接從銀行融資的企業，擔保風險相對較高。但在擔保合作過程中，在風險承擔上，銀行要求擔保公司承擔100%的風險；在保證方式上，擔保公司要承擔連帶責任，銀行要求擔保公司預存不低於保額10%-20%的保證金。擔保公司風險加大，成本提高。
（五）信用信息不對稱，缺乏專業人才。擔保公司在開展擔保業務時需要詳細了解受保客戶的信用信息和抵押物的有關資料，但目前人民銀行建立的徵信管理系統只有銀行業金融機構可以管理使用，擔保公司無法共享到客戶的信用信息資料，因此擔保公司在開展擔保業務前期考察時就需要拿出大量人力、物力來對受保客戶進行調查，大大增加了擔保公司的經營成本，降低了工作效率。各銀行對擔保機構的準入條件中大多對專業人才也有專門要求，目前我市擔保機構專業人才缺乏，擔保從業人員中僅有註冊會計師1人，註冊評估師1人，律師2人，人才結構不平衡，專業人才少也是制約擔保發展的一個重要原因。
（六）企業負擔重。企業在選擇擔保貸款時利率方面，銀行一般在基準利的基礎是上浮10%-30%，企業同時還要負擔1.5%-2%的擔保費，銀行收取擔保公司10%-20%的保證金，擔保公司通常情況下也轉嫁到企業身上，使企業負擔進一步加重，企業通常情況下很少選擇擔保貸款。
三、加強融資擔保的對策和建議
（一）加強行業管理。
目前我市擔保機構尚沒有明確的行業主管部門，一直以來歸屬於民營企業。而中小企業局也沒有對擔保機構進行行業發展規劃、政策研究、行業指導、監督管理和業務考核等工作。下步我市應理順擔保機構行業管理關係，明確行業管理的主體和工作內容，加強部門協作，由主管部門對擔保公司進行指導和監管，研究上級政策精神，特別是近期銀監會制定下發了《融資性擔保公司管理暫行辦法》，財政部、工業和信息化部聯合下發了《中小企業信用擔保資金管理暫行辦法》等，制定擔保業年度工作目標責任制和考核管理辦法，不斷完善擔保業管理的制度措施，逐步實現擔保行業制度化、規範化、自律化管理。
（二）加大政策扶持力度。
一是增加註冊資本。給企業融資擔保公司增加註冊資本到1個億，且貨幣出資要占註冊資本的80%以上。
二是建立風險代償機制。由財政出資建立風險代償基金，為擔保公司提供反擔保，擔保業務出現風險後由代償基金暫為代償，隨著擔保業務的發展，擔保公司盈利後，由保費收入償還代償基金。三是建立補助獎勵機制。探索建立擔保機構業務獎勵機制和呆壞賬核銷機制。對銀行，每與擔保公司合作一筆擔保業務，根據年度擔保額在金融生態環境考核中給予一定比例加分；對擔保公司，每開展一筆擔保業務，根據年度擔保額度給予一定比例的獎勵或補貼；對受保企業，根據繳納保費額度給予一定比例的補貼；對政府出資的企業融資擔保公司，鼓勵其微利經營，降低保費收取比例，給予一定比例的風險撥備和預交保證金補助。四是建立擔保考核辦法。由財政拿出部分資金做為擔保業考核基金，由主管部門牽頭建立擔保業考核辦法，加強對擔保公司和銀行的擔保業務考核。
（三）加強信用環境和信息平台建設。法務部門要進一步加大對失信行為、失信企業的打擊力度，研究出台針對擔保機構在抵押登記、訴訟保全等方面的工作細則，建立良好的社會信用環境，最佳化金融生態環境；人民銀行要加強徵信體系建設，建立以中小企業為主要對象，以信用記錄、信用調查、信用評估、信用發布為主要內容的社會信用管理系統，並積極向上爭取有關政策使擔保公司能夠共享該信息，充分掌握受保企業的信用情況，有利於開展擔保業務；中小企業局要根據金融機構的有關要求，指導中小企業建立健全各種規章制度和財務制度，採取措施提高企業信用意識，幫助企業拓寬融資渠道，促進全市中小企業規範有序運營。
（四）加強擔保公司自身建設。結合目前我市擔保公司發展經營的具體情況，金融辦、銀監辦和人民銀行要根據銀監會下發的《融資性擔保公司管理暫行辦法》及時幫助和指導擔保公司建立健全公司管理制度、財務制度（包括有關報表）、風險管理制度、審保制度等。擔保公司要本著服務全市中小企業促進經濟發展的原則，適當降低保費收取比例，由擔保公司承擔保證金，切實減輕企業負擔。另外，我市擔保機構缺乏金融、財會、評估、法律等專業人才，按照市委市政府《關於進一步加強人才引進工作的意見》的精神，對擔保機構應降低專業人才的有關標準，鼓勵擔保機構引進相關專業的大中專畢業生，進一步完善擔保公司的相關制度和程式，使擔保機構逐步走向制度化、規範化的良好軌道。
（五）建立溝通聯繫平台。建立銀保溝通聯繫機制，利用金融聯席會議這一平台，讓擔保公司和銀行定期通報銀保合作情況和銀行業對擔保機構的有關詳細要求和標準，找出之間的差距，使擔保機構及時了解和掌握有關信息，並根據銀行的要求進一步調整和規範。擔保公司要在前期工作的基礎上，確定2-3家銀行作為重點合作對象，簽訂戰略合作協定；銀行機構要對戰略合作的擔保機構出台優惠政策，降低準入門檻，降低保證金收取比例，幫助擔保公司規範財務制度和審保制度，共同承擔風險，切實加強擔保公司與銀行機構聯繫和合作。
2025年融資調研報告 篇5
投入不足依然是當前制約我市經濟發展的主要瓶頸之一。要破解這一瓶頸，就必須加快國有融資平台建設，盤活我市政府所屬國有資產，實行集中規範管理，在不增加政府投入的情況下，實現國有資產經營效益大幅提升，擔保實力和融資規模不斷壯大，國有資產經營企業快速發展的良性循環。
一、市直國有融資平台現狀
目前，市政府已經搭建或正在組建的國有融資平台主要有5家：
一是宜春市城市建設投資開發總公司。系國有獨資企業，XX年4月成立，註冊資金3.528億元人民幣，融資能力20個億。截止到XX年6月底，公司資產總額29.73億元，淨資產總額12.23億元。公司自XX年起共融資13.65億元，其中為宜陽新區融資8.91億元、市財政3億元、宜春經濟開發區0.9億元、袁州區0.84億元。XX年以來，公司積極投身中心城“城市擴張戰”，承建了宜陽大廈、袁山大橋、秀江東路、外環北路改造、機場路b線等10項新工程，合計投資11.1億元。br />二是宜春市國有資產運營有限責任公司。XX年6月由宜春市林業國有資產有限責任公司變更成立，正式組建於XX年10月，系國有獨資公司，註冊資本7000萬元，融資能力為3個億。截止XX年6月底，資產總額13128萬元，構成資產為土地、房屋、股權和貨幣資金等，淨資產6988萬元。自公司組建以來，主要參與市直行政事業單位國有資產清收管理工作和組織國有企業改制剝離出來的非經營性資產的公開處置等。
三是宜春市創業投資有限公司。成立於XX年8月，註冊資本5000萬元，融資能力6個億。截止XX年5月底，資產總額82,957萬元，淨資產49550萬元。成立以來，先後負責實施建設高士北路延伸（開發區段）和開發區土方平整等基礎設施工程。截止XX年6月底，公司向銀行融資貸款總計31700萬元。
四是正在組建中的江西省鋰電新能源發展有限責任公司。公司擬認繳的註冊資本擬為1000萬元，其中貨幣出資300萬元，非貨幣出資700萬元，由市國資委在清收的國有資產中劃撥，為國有獨資公司。
五是正在組建中的宜春旅遊集團。以宜春明月山建設投資開發有限公司為母公司的企業法人聯合體，母公司宜春明月山建設投資開發有限公司是國有獨資公司，註冊資本8000萬元，融資能力為1個億，下設4個子公司：宜春明月山溫泉風景名勝區旅遊發展有限公司、宜春明月旅遊服務有限公司、宜春月亮之都旅行社有限公司、溫湯水業電業公司。
二、現有國有融資平台存在的主要問題
一是政企職能不明晰。目前我市國有融資平台儘管都是按國有企業設定，但均直接歸屬於政府或政府部門管理，使得政府的監管職能和經營職能相重疊，政企職能不明晰，市場化調整手段較少，在一定程度上影響到經營管理的效率。
二是融資渠道單一、後續資金有限。由於我市現有國有融資平台資產規模有限，缺乏良好的財務形象，融資方式仍是以銀行中長期貸款和短期流動資金貸款等間接融資為主，而利用資本市場直接融資比例過低，與發達地區相比差距較大。
三是政府資源分散。儘管目前對市直行政事業單位國有資產正在進行統一經營管理，但資源性、無形資產、市直各行政事業單位所屬企業股權等優質的國有資產仍然分布在不同的企業甚至不同的行政事業單位中，沒有發揮出協同效應。
三、對發揮我市國有融資平台作用的幾點建議
1、加強國有融資平台規劃和政策引導。學習和借鑑重慶等城市投融資體制改革的成功經驗和做法，進一步完善投融資體制，制定宜春市國有投融資平台建設總體規劃，構建政府主導、市場運作、社會參與的多元化投融資體系，充分發揮國有經濟在國民經濟中的'控制力、帶動力、影響力，積極推進工業發展、基礎設施、社會事業等領域重大項目建設，實現社會效益、經濟效益、環境效益三者統一，加快我市經濟發展。各國有融資平台要按照國民經濟和社會發展中長期規劃，編制行業和重點領域發展建設規劃，加強政策引導。市政府投資主管部門要及時發布和調整全市固定資產投資指導目錄，明確政府鼓勵、限制和禁止類投資項目。
2、明晰國有融資平台職能定位。堅持“資源跟著項目走，事權隨著產權走”的原則，在充分發揮市場機制、最佳化資源配置的同時，輔以必要的行政手段，按各公司的職能定位、承擔的任務注入資產。（1）市國資運營公司作為市政府直屬綜合性國有資產營運機構，職能定位應是市本級國有資產的運營和重要項目的投融資平台，對市本級國有資產實行統一經營管理，實現國有資產由分散經營到集中規模經營的轉變，按照資產收益最大化原則，運用市場手段對資產進行分類處置和經營；實施資本運作，主要從事市政府重大項目的籌資、投資、建設、管理和營運，重要工業項目建設開發，對原國有企業的控股企業、參股企業和改制企業剝離的經營性資產完善管理、做大做強。（2）市城投公司的職能定位應為在“非經營性城市基礎設施及非經營性公用事業國有資產的運營及市政府指定的城市基礎設施建設項目的籌資及建設”職能基礎上，主要承擔城市基礎設施建設項目投資建設管理任務，通過融資、回購，經營已建成的非經營性城市公共基礎設施項目、非經營性大型公益事業項目。（3）旅遊產業集團職能定位應為明月山管理局主要的國有資產經營機構和市旅遊產業項目的投融資平台，主要為明月山管理局資本運營、基礎設施建設等提供服務，也為市政府在明月山管理局的國有投資項目提供資金。同時按照我市旅遊產業發展戰略，從事旅遊產業相關資產運作融資，為政府戰略性投資、產業投資以及風險投資籌集資金，投資服務於與旅遊產業相應的工、商業項目。（4）鋰電新能源發展公司的職能定位應為我市重要的國有資產經營機構和市鋰電支柱產業項目的投融資平台，按照我市鋰電產業發展戰略，負責全市的鋰電新能源產業相關資產、資源的控制；負責鋰電新能源產業的資本運作、國內外戰略合作、招商引資；投資服務於與鋰電支柱產業相應的工、商業項目。（5）創業投資公司的職能定位應為我市經濟開發區的重要的國有資產經營機構和工業園工業項目的投融資平台，主要從事經濟開發區所屬國有資產運作融資，為園區資本運營、房地產開發經營、物業管理、基礎設施建設等提供服務，同時也為市政府在工業園內的國有投資項目提供資金。
3、加強監控體系建設。一是堅持風險防範的“三不原則”，原則上財政不給國有資產融資平台提供融資擔保；各國有資產融資平台的專項建設資金專款專用，不得挪用；各國有資產融資平台之間不得互相擔保，避免出現系統風險。二是加強內部風險防範，堅持“三個平衡”的基本原則，要求國有融資平台堅持市場經營原則，各公司在淨資產與負債、投入與產出、現金流三個方面保持相對平衡，防止投資過度膨脹所帶來的經營風險和財務風險，實行穩健的財務政策。三是加強信用風險管理機制建設，共同建立風險監測和預警系統，及時預測、評估、跟蹤和管理各種風險。
4、進一步整合重組國有資產。根據國有資產所有權與經營權（使用權）分離以及政企分開、政資分開、政事分開的原則和有關政策法規，對全市經營性、非經營性、資源性、無形資產四大類國有資產進行有效整合重組。在儘快完成對經營性國有資產、非經營性國有資產整合重組的基礎上，進一步對資源性國有資產、無形資產整合重組，將全市的國有土地資源、礦產資源、國有森林資源、大中型水利資源及政府特許經營權（如市政設施廣告權、公交線路經營權、計程車號使用權）等政府公共資源性國有資產、無形資產，也通過宜春市國有資產運營公司這個綜合性國資運營平台進行統一管理運營，以發揮國有資產的綜合功能。市土地收儲中心也可以將土地使用權轉讓所涉及的權屬證書全部過戶至市國有資產運營公司等單位名下，有效提高國有融資平台的融資擔保能力。
5、建立融資風險補償機制。由於國有融資平台主要為政府工程項目、政府部門、國有企業提供融資服務，帶有公益性融資服務行業性質，收費相比於商業銀行、民營融資平台明顯偏低，考慮到市場經濟存在的各種不可抗拒的經營風險，應對國有融資平台建立融資風險補償機制。建議市政府設定融資風險補償金，按各國有融資平台資本金的5%安排，列入財政預算，每年適時注入各國有融資平台，以增強我市各國有融資平台的自我發展能力。
2025年融資調研報告 篇6
××市是××省的一個縣級市，距XX市80公里，人口150餘萬。由於歷史原因，該市金融企業不良資產占比較高，銀行信貸授權授信受到限制，區域經濟發展受到影響。近年來，××市企業異地融資發展較快，xx年至xx年，異地融資餘額分別為0.62億元、4.71億元、8.38億元和8.91億元。截止xx年12月底，共有10家市外金融機構向××市企業投放信貸資金，異地融資餘額相當於全市本地貸款餘額的22%；104家企業和項目單位獲得委託貸款3.03億元，其中74家企業通過股權質押及會員企業互助等方式獲得資金支持1.52億元，30家企業和項目單位獲得開發銀行貸款1.51億元。異地融資額的高速增長，對全面推進該市經濟發展起到了積極作用。xx年，××市實現國內生產總值153億元，規模以上工業增加值38.34億元，財政收入6.3億元。
一、主要做法
××市政府在當地人民銀行的協助下，以企業異地融資為突破口，通過完善機制、搭建平台、疏通渠道，努力拓寬企業融資渠道，較好地解決了企業融資困難。
一是完善一個機制。××市政府認識到，實現企業異地融資，關鍵要形成政府、銀行、企業的合力機制。
1、形成合力，最佳化異地融資環境。人行××市支行對非公有制企業開展全面調查，提出金融支持的整體方案；政府出台“信用”的實施管理辦法，全面提高政府、企業的信用層面；政、銀、企共建企業異地融資的擔保平台和中介平台。
2、相互配合，積極進行“招銀引資”。xx年,人行××市支行會同市政府與人行武漢分行營業管理部，在XX市聯合舉辦“ · 武漢金融聯誼會”，武漢6家股份制商業銀行領導應邀參加，為××企業異地融資選準了突破口。xx年5月, 人行武漢分行組織“武漢金融專家行”活動，邀請股份制商業銀行、外資銀行和政策性銀行的專家到實地考察，最終達成與37家企業發放5.2億元貸款的協定，使企業異地融資工程全面啟動。
3、技術創新，全面疏通融資清算。人行××市支行在人行武漢分行營業管理部的支持下，加入武漢跨區域票據交換系統並順利升級，繼而全面加入武漢同城票據交換系統，在推動與武漢的商品交易活動同時，有效地保障了企業異地融資的資金清算，促進了武漢與經濟金融合作。
二是搭建兩個平台。實現企業異地融資，重點要按照市場規律的法則搭建好兩個融資平台。
1、搭建好以城市基礎設施建設為主體的融資平台。為了支持企業異地融資，××市成立城市建設投資公司，由市長和常務副市長兼任正、副董事長。公司以政府儲備的xx畝土地在工業園區內建設黃金大道，引入國家開發銀行××省分行4.9億元貸款進行全面開發以確保升值。公司以其土地及土地升值額為企業異地融資進行擔保，並以市人大決議的形式確立償還責任，有效保障企業異地融資的資金擔保。
2、搭建好以“一會兩司”為主體的企業異地融資信用平台。“一會”是指中小企業信用協會，由55家民營企業會員組成，註冊資本50萬元，主要負責中小企業的信用評審，及會員企業與非會員企業在融資限制、融資額度和優惠待遇上的區別。“兩司”是指中小企業擔保公司和投資諮詢有限公司。××市現有擔保公司4家，資本由政府、企業、民間注入。其中：中小企業擔保公司，註冊資本3000萬元，國家開發銀行授信3億元，實際到位資金1.5億元，主要為國家開發銀行貸款提供擔保，擔保比例1：5；金橋投資擔保有限公司，註冊資金3000萬元，主要與股份制商業銀行合作，為企業提供短期融資擔保，擔保比例1：3；農業龍頭企業擔保公司，註冊資金3000萬元，主要與農業發展銀行合作，為農業龍頭企業提供融資擔保，擔保比例1：8。投資諮詢公司註冊資本5000萬元，政府出資3900萬元（現金400萬元，固定資產3500萬元），企業出資1100萬元，主要負責中小企業異地融資的統貸統還。
“一會兩司”的運作流程為：中小企業協會審查申請融資企業報告，明確其融資限制、融資額度和優惠待遇→投資諮詢公司預審→中小企業擔保
公司擔保→投資諮詢公司審批，對符合條件的項目進行統一打包，向異地金融機構簽署打包統貸契約→異地金融機構審定貸款契約後，委託當地金融機構發放貸款給投資諮詢公司→投資諮詢公司對申請融資企業發放貸款→投資諮詢公司對異地金融機構的打包統貸實行統還並負全責。
“一會兩司”三位一體、各有分工，信用協會會員為借款主體，投資諮詢公司為放款主體，擔保公司為擔保主體。
為了規避融資風險，投資諮詢公司在市政府的支持下，設立融資風險補償基金，以形成風險防範的長效機制。基金由三部分組成：股東紅利的10%，政府投資紅利的全部，投資項目獲利部分的30%以上。xx年風險基金帳戶資金餘額達200萬元。
二、幾點借鑑意見
××市運用完善機制、搭建平台、疏通渠道的辦法發展企業異地融資，值得我市各縣（市、區）借鑑。結合我市銀行機構較少、大部分縣市離南昌較近的實際情況，我們提出如下借鑑意見。
一是建立和完善機制。當前，國有商業銀行機構收縮，貸款審批許可權上收，我市發展企業異地融資顯得更為重要。建立和完善發展企業異地融資的整體機制，將成為化解中小企業融資困難的重要方面，整體機制包括政策機制、信用機制、擔保機制、融資機制和補償機制。在建立和完善機制時，要注意三點：⑴調整政策。政府要對相關政策進行調整，避免出現政策“打架”現象；⑵明確職責。政府相關部門、銀行、企業、中介機構的職責要進行統一划分明確，避免職能交叉，確保互為制衡、互為支持、互為保證和良性循環；⑶制度保證。對機制運行中的行為責任要實行追究制度，對機制運行中的政策責任要實行負責制度。
二是探索和確定模式。××市的運作模式可歸納為：土地換擔保，擔保換基金，基金換融資，融資促發展。XX市資源豐富與資源匱乏並存，整合有效資源以換取擔保並形成融資基金，是探索和確定模式的關鍵。在引入模式時，政府可通過實施高規劃標準的城市建設方案，對現有土地儲備進行適當的市場化調整，集中部分資金後，引入本地金融機構銀團貸款，將工業園區及其延伸部分統一納入城市建設，以促進增值，再與國家開發銀行等異地金融機構聯繫擔保貸款，形成企業異地融資擔保基金。
三是遵循和依託市常企業異地融資的機制和模式必須依託和遵循市場規則，政府在“土地換擔保，擔保換基金”時必須依照市場規則進行運作。“一會兩司”雖然隸屬於政府職能部門，但其運作都必須堅持市場化。支持建立多種形式的融資擔保公司，應在政策上給予更多的`優惠，但不能進行行政干預。投資諮詢公司按企業化進行運作必須以安全性、盈利性為原則。
四是持續的風險補償。企業異地融資具有較大的金融風險，從表層看風險主要由異地金融機構所承擔，但實質上是地方政府將可持續發展的有效資源和未來的經濟成長作透支以抗衡風險。××市設立中小企業融資風險基金的做法是重要的方面，地方財政每年從財政收入中抽出一定比例的資金注入融資擔保公司也是一種方法，不論採取何種手段，其目的都是要形成風險防範的長效機制，沒有這一基礎，企業異地融資就難以實現“長治久安”。
五是增強異地融資信心。要保證企業異地融資持續、規模地發展，就必須不斷地增強異地金融機構的信心。與異地金融機構的各種“聯誼、考察”活動要針對不同階段適時進行。非公有制企業的整體資料和個體情況要適時更新，並提出金融支持的最新方案與異地金融機構溝通。在“信用宜春”的共建中如何提高企業信用層面，確保擔保平台和中介平台安全等措施、活動，要適時向異地金融機構通報。政府對企業異地融資形成的融資基金以，要以人大決議的形式進行確立，以確保償還責任的有效性、長期性、制度性和規範性。
2025年融資調研報告 篇7
中小企業融資難是一個世界性難題，而中小企業在經濟和社會發展中又起著重要作用，所以在當前世界金融危機和我國經濟下降的歷史背景下，要建設x縣經濟大縣，解決其融資難的問題亦成為我縣民營企業尤其是我縣中小企業發展的當務之急。
我縣中小企業融資現狀和問題。要討論中小企業融資的問題，首先明確中小企業的概念範圍，只有在清晰的概念定義框架下才能更好的探討中小企業融資問題。中小企業不是一個絕對的概念，而是一個相對大企業而言的概念。中小企業是一個合成詞，是中型企業和小型企業的合稱。在全國各地，大型企業寥寥無幾，針對我先而言，沒有真正意義上的大企業，所有的企業都應納入中小企業的範疇。
我先的民營企業目前票幣缺少流動資金，企業無法進行新產品和市場開發，直接影響了企業的生產和經營。
經我們調研27個民營會員企業，缺少資金的企業21個，攻擊達6230多萬元，占調研企業數的77%，目前資金基本有保障的企業6個，站調研企業數的23%；卻固定資產、技改資金的企業5個，攻擊3000萬元，占調研企業數的18%，占缺少資金企業數量的28.5%，占總共資金缺口的41%；缺
少產品和市場開發資金的企業16個，攻擊3230多萬元，占調研企業數的82%，占缺少資金企業數量的72.5%，占總共資金缺口的59%。
我縣中小企業融資的來源及特點。
中小企業自今年來源不外乎自籌、直接融資、間接融資、政府扶持等4中途徑。由於企業類型和所處的發展階段不同，所需的融資方式也不盡相同，對融資的需求有不同的規律性。在創辦階段，需要產權（自有）資金、或稱股金、一般來自個人投資者和風險資金；也需要商業銀行以舉債方式籌借少量資金；有時仍要從個人投資者、風險資金和小企業投資企業等方面增加資金。在增長發展階段，主要從商業銀行及各種小企業投資公司、各種開發公司獲得債務資金；也會從前述渠道籌措產權資金，從投資公司、商業銀行等籌集發展所需產權資金。但實際情況是中小企業的發展資金主要是源於間接融資——銀行借貸、
在調研中我們發現在銀行不能融資的原因有三類：一是：沒有足夠抵押擔保的企業19個，占缺少資金企業數的90.4%；二是：受行業限制，有抵押擔保也不能融資的1個，占缺少資金企業數的1.8%；三是企業能夠融資，但企業認為銀行的利息高，不划算，不願意到銀行融資，希望得到低息或無息貸款的1個，占缺少資金企業數的4.8%。
我縣中小企業用款的特點。
中小企業用款一般都具有時間急、頻率高、數額小的特點。國有商業銀行信貸審批許可權比較集中（有的商業銀行規定，新增貸款客戶必須由省級分行審批），一般基層營業機構沒有自主決策權，加之上下管理鏈長，手裡程式剛性，審批流程複雜、管理力量薄弱，難以適應中小企業資金需求特點。民間融資條件寬鬆，籌資成本相對降低。且民間融資無需資產擔保抵押，手續簡便，民間借貸成本與銀行相差無多，因此，部分中小企業願意從民間借貸。民間融資雖在一定程度上緩解了民營企業資金短缺的問題，保證了企業的正常生產經營，但因其利率過高、借貸手續不完備、對金融秩序的穩定產生較大的負面影響。
我縣中小企業融資難的原因分析。
根據我縣中小企業融資主要來源於銀行，縣就以銀行和企業為分析對象淺談一下企業融資難的原因。
企業自身的原因。1、家庭管理，集中管理。家庭企業是以血緣關係為基本紐帶、以追求家庭利益為目標、以實際控制權為基本手段、以親情第一為首要原則、以企業為組織形式的經濟組織。家族企業在企業規模小的時候尚可，一旦企業上了規模，其決策上的家長制、用人上的唯親性，都是現代企業制度的大敵。
2、財務報表反應是真。許多中小企業通過各種方式修飾財務報表，編制虛假財務報表，以求達到債權人投資者的
信任，已成為較多普遍的現象，有的企業甚至存在三本財務賬，在資產確認、計量、記錄和報告中，認為因素未必真實原則。會計處理上通過虛增存貨、虛增應收賬款、人為增加企業資產；違規操作，通過個人借款等手段轉移企業財產、資金體外循環。誤用會計政策，改變會計處理方法，只是資產計價失真，直接影響債權人和投資人的正確決策。同時企業的財務報未經審計確認，使行對企業報表的真實性難以判斷，而企業授信、信用等級評定及貸款審批環節，其主要依據企業財務報表評價企業資金狀況、經營結果和先進流量，企業評價不實、信貸資產潛在風險較大。
3、擔保條件限制。中小企業的總資產規模偏小，往往缺乏足夠的固定資產，著就使得商業銀行在想中小企業貸款是抵押較困難，而擔保條件不合格是中小企業難以獲得貸款的最主要也是最常見的原因。中小企業難以提供合格的'擔保、抵押品，一是因為中小企業由於自身規模小，資產不良，難以提供符合要求的抵押品和找到有實力的擔保單位；二是因為抵押擔保程式繁瑣，費用較高，部分中心企業難以承受；三是銀行對貸款方式控制較嚴抵押物價值評估方法缺乏靈活性。對訊息企業保證貸款控制較嚴，對抵押貸款，原則上不接受設備抵押，就算接受通用設備抵押，貸款成熟也是從嚴掌握；四是中小企業總體資信狀況欠佳。中小企業所從事的大部分是競爭充分的勞動密集型行業，產品競爭能力和市
場行銷決定著企業的興衰與存亡，降低經營成本是企業成功制勝的關鍵，而資金不足則困擾著中小企業的繼續發展。二期因為管理層與經營層的問題，中小企業產品競爭策略要明顯優於企業發展戰略。而在企業發展戰略問題上，忽視企業的研發能力和信譽建設。中小企業存在的市場風險和信用風險，決定了其信貸償還能力較差。
（二）銀行方面原因分析。
1、中小商業銀行的越位經營。在我國目前以國有商業銀行主體，股份制商業銀行，農村信用社為補充的簡介融資體系中，如果說國有商業銀行因長期為大中型國有企業服務的市場定位和偏向大城市、大企業、大項目的“三大”發展戰略之慣性使然，而忽略對民營，中小企業的服務尚情有可原的話，那么以服務中小企業為市場定位的股份制商業銀行，城市商業銀行等區域性中小金融機構受利益驅使，也重大輕小，厚“強”薄“弱”，將自身的信貸服務對象定位於大中型績優企業，則無疑是明顯的“越位”經營。從嚴格意義上講，至今在我國眾多的銀行機構中還沒有真正專門服務於小小企業的銀行。
2、商業銀行在管理與技術上“力不從心”。眾所周知，中小企業設計各行業、各領域，而且發展階段、所有制、產業的不同，存在著巨大的個體差異。而且目前國內個商業銀行尚未建立起一套科學、完善、成熟的且專門針對中小企業
的信用評級體系和管理辦法及相應的管理評估系統，故難以準確、即使、完整地把握中小企業的資信狀況、償債能力和經營動態。而且中小企業數量眾多，商業銀行人員配置不夠，個體工作量大。在分理處一級、信貸員配置少、管戶數量多，信貸員職責從市場拓展、貸前調查、上報審批、貸後管理到清收轉化，工作負荷重，束縛了他們市場開拓的手腳。
3、責任追究與激勵機制“失調”。隨著商業銀行經營理念的不斷成熟和改制、改造的需要，各行紛紛重點治“質”。對基層行考核總是“質量”當頭，對新增貸款出現風險的行往往“殺無赦，斬立決”，頗有“一醜遮百俊”之勢。同樣，對不能如期收回貸款的信貸人員也一般嚴處，並對信貸責任人實現終身責任制，但當其按時收回貸款時卻又很少重獎，甚至沒有獎勵。這些做法，無疑使基層經營者和信貸員心有餘悸，抑制了其培育、扶持中小企業的熱情和積極性。“不求有功，但求無過”成為普遍心態。如目前雖已開放了貸款利率上限，但大多數基層行與信貸員放款時首先考慮的還是要確保貸款的絕對安全，不可能因為利率浮動幅度擴大能夠給銀行帶來更高的利益去冒更大的風險，所以現行的考核激勵機制使利率浮動幅度擴大政策失去了發揮效應的基礎。
4、商業銀行對中小企業發放貸款的成本高、風險大。金融業是特殊行業，經營的是資金這樣一種特殊的商品，因此安全性、贏利性、流動性是商業銀行的基本經營原則。並
將安全性置於首位。國家對金融業制定了以較為嚴格的經營規則，保證商業銀行資金的安全性、有效性及流動性，以有效避免金融危機給整個國民經濟及社會帶來的不利後果。金融理論認為，信貸市場是一個存在嚴重信息不對稱的市場。中小企業所涉及的多為勞動密集型的競爭性行業，穩定性差，企業淘汰率高，加上財務報表不規範，銀行對中小企業實際的經營狀況和將來的贏利前景難以做出準確的判斷。而商業銀行將投資的安全性作為經營的基本原則，越來越追求馬可茨式的有效投資邊界，即在既定收益下的風險最小化或既定風險下的收益最大化。因此商業銀行對中小企業貸款的態度並非不願為，也非政策不允許，而是不敢為。
一般來說，中小企業借貸的特點是每筆貸款金額小、期限短，時效性、隨意性大。商業銀行對中小企業貸款從建立信貸關係、調查、審查、發放、貸後檢查和貸後管理，需花費大量的人力和財力。據測算：中小企業貸款成本大約為大型企業的5倍。
現在有不少理論工作者和政府部門指責商業銀行在貸款上“嫌貧愛富“，對一般性中小企業貸款支持不積極，把中小企業融資難歸於商業銀行不貸款，其實，這是一種無視商業銀行本質，脫離客觀實際的外行話。
姐姐中小企業融資難的思路和建議
雖然中小企業在融資問題上存在著許多現實原因，也非
短期內所能解決，但隨著中小企業的迅速發展，政府應為中小企業融資搭建平台，建立有利於中小企業融資的外部環境，商業銀行業必須對中小企業實施積極的信貸導向政策，努力為中小企業提供融資支持。下面綜合中小企業融資難的問題，主要就商業銀行和政府的角度談一下解決融資難的問題的方法。
（一）、進一步提高解決中小企業融資難的重要性和緊迫性的認識。中小企業在充當經濟成長主體、創造就業機會以及最佳化調整產業結構方面的獨特功能為中國所認可，因此支持中小企業發展，不僅是商業銀行當前擴大資產規模和贏利總量的現實需要，也是商業銀行為獎勵培育金融資源和擴大中型客戶，實現可持續發展的必由之路，還是實現社會穩定、經濟可持續發展的客觀要求。通過提高認識，進一步增強政府部門、財稅部門、中央銀行、商業銀行切實解決中小城市企業融資難問題的責任心和積極性。
（二）、具體問題具體分析。不同類型、不同行業的中小企業具有不同的融資特點，一是政府和銀行要在正常和時間操作中體現區別對待，其政策扶持的重點是有產品、有市場、有發展前景的符合國家產業政策的中小企業。對於污染環境、能源消耗高、質量低劣的中小企業，政府下決心採取必要的措施予以關閉。銀行要根據國家產業政策調整的方向對部分經濟過熱的行業、夕陽產業和國家調控行業實行信貸
退出，並根據企業的發展狀況，在必要時予以清收。二是對於處於創業初期的中小企業，財稅部門應給予減免營業稅和所得稅，政府部門應根據本地實際情況出台相關扶持中小企業發展的政策，增強中小企業的原始資本積累能力。銀行應積極規範麵筋借貸行為，積極支持和引導中小企業向親屬朋友等籌借生產經營資金，以解決中小企業自籌資金困難。
（三）、建立中小企業信用評價機構，健全信用制度。該機構可由人行牽頭，匯集商業銀行、工商、經貿、司法、稅務等部門，對中小企業的契約信用、質量信用、勞動信用、環保信用、納稅信用、司法信用及企業法定代表人個人信息進行全面評價，以解決在融資問題中的信息不對稱以致產生“逆向風險”和“道德風險”，同時也可減少商業銀行貸款審查的難度和監督成本，減少交易的相關費用。逐步鹼理中小企業良好的信用環境和秩序。
（四）、價款金融產品創新和加強金融服務。
1、商業銀行應實施產品創新和服務創新、拓展金融渠道、努力滿足中小企業全方位、多層次的金融產品和服務需求。對產品有市場有一定資產規模、科技含量高、效益好的中小企業可適當放寬貸款條件、擴大授信額度，對信用等級優良的中小企業可允許發放部分信用貸款。選擇資信良好、產品供銷狀況穩定的企業，簽發使用商業承兌匯票、辦理貼現、轉貼現和再貼現業務、價款企業資金周轉，辦理保付代
理、包買票據、福費延等業務，以適應國內外統一市場的發展和企業多層次融資要求。
2、加強金融服務，增加信貸有效投入，建立一套符合當前實際的中小企業信用等級評級授信體系。嚴格掌握好中小企業第一還款來源，根據現金流量情況掌握貸款，開發適應中小企業業務發展的信貸業務品種，並簡化審批環節和審批手續。
（五）、建立和完善中小企業擔保機構。該擔保機構可以是政策性，也可以是盈利性的；可以有政府出資，也可以鼓勵社會資本投資創辦，也可以由政府和企業共同出資組建。該機構應明確服務對象和擔保範圍，加你了評估和決策程式，制定風險防範措施。對該機構的設立與運行，政府應給予積極支持，減免相關稅費及工商登記費等，使其能更好的為中小企業融資擔保。
（六）、鼓勵建立發展為中小融資服務的中介機構。美國中小企業找銀行貸款並不難，經調查，原來美國有很多的企業融資方式、融資使用的一系列服務，尤其他們會告訴企業怎樣才能更容易獲得銀行的貸款。現在國內的大多數中小企業都是拿著商業計畫書直接找銀行，根本不了解銀行的有關貸款準則，往往導致大量的無效勞動。因此，建立中小企業融資中介，在銀企之間搭起溝通的橋樑，有助於中小企業更好的從銀行融資。
2025年融資調研報告 篇8
xx市是xx省的一個縣級市，距武漢市80公里，人口150餘萬。由於歷史原因，該市金融企業不良資產占比較高，銀行信貸授權授信受到限制，區域經濟發展受到影響。近年來，xx市企業異地融資發展較快，20xx年至20xx年，異地融資餘額分別為0.62億元、4.71億元、8.38億元和8.91億元。截止20xx年12月底，共有10家市外金融機構向xx市企業投放信貸資金，異地融資餘額相當於全市本地貸款餘額的22%；104家企業和項目單位獲得委託貸款3.03億元，其中74家企業通過股權質押及會員企業互助等方式獲得資金支持1.52億元，30家企業和項目單位獲得開發銀行貸款1.51億元。異地融資額的高速增長，對全面推進該市經濟發展起到了積極作用。20xx年，xx市實現國內生產總值153億元，規模以上工業增加值38.34億元，財政收入6.3億元。
一、主要做法
xx市政府在當地人民銀行的協助下，以企業異地融資為突破口，通過完善機制、搭建平台、疏通渠道，努力拓寬企業融資渠道，較好地解決了企業融資困難。
一是完善一個機制。xx市政府認識到，實現企業異地融資，關鍵要形成政府、銀行、企業的合力機制。
1、形成合力，最佳化異地融資環境。人行xx市支行對非公有制企業開展全面調查，提出金融支持的整體方案；政府出台“信用”的實施管理辦法，全面提高政府、企業的信用層面；政、銀、企共建企業異地融資的擔保平台和中介平台。
2、相互配合，積極進行“招銀引資”。20xx年,人行xx市支行會同市政府與人行武漢分行營業管理部，在武漢市聯合舉辦“武漢金融聯誼會”，武漢6家股份制商業銀行領導應邀參加，為xx企業異地融資選準了突破口。20xx年5月,人行武漢分行組織“武漢金融專家行”活動，邀請股份制商業銀行、外資銀行和政策性銀行的專家到實地考察，最終達成與37家企業發放5.2億元貸款的協定，使企業異地融資工程全面啟動。
3、內容、技術創新，全面疏通融資清算。人行xx市支行在人行武漢分行營業管理部的支持下，加入武漢跨區域票據交換系統並順利升級，繼而全面加入武漢同城票據交換系統，在推動與武漢的商品交易活動同時，有效地保障了企業異地融資的資金清算，促進了武漢與經濟金融合作。
二是搭建兩個平台。實現企業異地融資，重點要按照市場規律的法則搭建好兩個融資平台。
1、搭建好以城市基礎設施建設為主體的融資平台。為了支持企業異地融資，xx市成立城市建設投資公司，由市長和常務副市長兼任正、副董事長。公司以政府儲備的20xx畝土地在工業園區內建設黃金大道，引入國家開發銀行xx省分行4.9億元貸款進行全面開發以確保升值。公司以其土地及土地升值額為企業異地融資進行擔保，並以市人大決議的形式確立償還責任，有效保障企業異地融資的資金擔保。
2、搭建好以“一會兩司”為主體的企業異地融資信用平台。“一會”是指中小企業信用協會，由55家民營企業會員組成，註冊資本50萬元，主要負責中小企業的信用評審，及會員企業與非會員企業在融資限制、融資額度和優惠待遇上的區別。“兩司”是指中小企業擔保公司和投資諮詢有限公司。xx市現有擔保公司4家，資本由政府、企業、民間注入。其中：中小企業擔保公司，註冊資本3000萬元，國家開發銀行授信3億元，實際到位資金1.5億元，主要為國家開發銀行貸款提供擔保，擔保比例1：5；金橋投資擔保有限公司，註冊資金3000萬元，主要與股份制商業銀行合作，為企業提供短期融資擔保，擔保比例1：3；農業龍頭企業擔保公司，註冊資金3000萬元，主要與農業發展銀行合作，為農業龍頭企業提供融資擔保，擔保比例1：8。投資諮詢公司註冊資本5000萬元，其中政府出資3900萬元（現金400萬元，固定資產3500萬元），企業出資1100萬元，主要負責中小企業異地融資的統貸統還。
“一會兩司”的運作流程為：中小企業協會審查申請融資企業報告，明確其融資限制、融資額度和優惠待遇→投資諮詢公司預審→中小企業擔保公司擔保→投資諮詢公司審批，對符合條件的項目進行統一打包，向異地金融機構簽署打包統貸契約→異地金融機構審定貸款契約後，委託當地金融機構發放貸款給投資諮詢公司→投資諮詢公司對申請融資企業發放貸款→投資諮詢公司對異地金融機構的'打包統貸實行統還並負全責。
“一會兩司”三位一體、各有分工，信用協會會員為借款主體，投資諮詢公司為放款主體，擔保公司為擔保主體。
為了規避融資風險，投資諮詢公司在市政府的支持下，設立融資風險補償基金，以形成風險防範的長效機制。基金由三部分組成：股東紅利的10%，政府投資紅利的全部，投資項目獲利部分的30%以上。20xx年風險基金帳戶資金餘額達200萬元。
二、幾點借鑑意見
xx市運用完善機制、搭建平台、疏通渠道的辦法發展企業異地融資，值得我市各縣（市、區）借鑑。結合我市銀行機構較少、
大部分縣市離南昌較近的實際情況，我們提出如下借鑑意見。
一是建立和完善機制。當前，國有商業銀行機構收縮，貸款審批許可權上收，我市發展企業異地融資顯得更為重要。建立和完善發展企業異地融資的整體機制，將成為化解中小企業融資困難的重要方面，整體機制包括政策機制、信用機制、擔保機制、融資機制和補償機制。在建立和完善機制時，要注意三點：⑴調整政策。政府要對相關政策進行調整，避免出現政策“打架”現象；⑵明確職責。政府相關部門、銀行、企業、中介機構的職責要進行統一划分明確，避免職能交叉，確保互為制衡、互為支持、互為保證和良性循環；⑶制度保證。對機制運行中的行為責任要實行追究制度，對機制運行中的政策責任要實行負責制度。
二是探索和確定模式。xx市的運作模式可歸納為：土地換擔保，擔保換基金，基金換融資，融資促發展。宜春市資源豐富與資源匱乏並存，整合有效資源以換取擔保並形成融資基金，是探索和確定模式的關鍵。在引入模式時，政府可通過實施高規劃標準的城市建設方案，對現有土地儲備進行適當的市場化調整，集中部分資金後，引入本地金融機構銀團貸款，將工業園區及其延伸部分統一納入城市建設，以促進增值，再與國家開發銀行等異地金融機構聯繫擔保貸款，形成企業異地融資擔保基金。
三是遵循和依託市場。企業異地融資的機制和模式必須依託和遵循市場規則，政府在“土地換擔保，擔保換基金”時必須依照市場規則進行運作。“一會兩司”雖然隸屬於政府職能部門，但其運作都必須堅持市場化。支持建立多種形式的融資擔保公司，應在政策上給予更多的優惠，但不能進行行政干預。投資諮詢公司按企業化進行運作必須以安全性、盈利性為原則。
四是持續的風險補償。企業異地融資具有較大的金融風險，從表層看風險主要由異地金融機構所承擔，但實質上是地方政府將可持續發展的有效資源和未來的經濟成長作透支以抗衡風險。xx市設立中小企業融資風險基金的做法是重要的方面，地方財政每年從財政收入中抽出一定比例的資金注入融資擔保公司也是一種方法，不論採取何種手段，其目的都是要形成風險防範的長效機制，沒有這一基礎，企業異地融資就難以實現“長治久安”。
五是增強異地融資信心。要保證企業異地融資持續、規模地發展，就必須不斷地增強異地金融機構的信心。與異地金融機構的各種“聯誼、考察”活動要針對不同階段適時進行。非公有制企業的整體資料和個體情況要適時更新，並提出金融支持的最新方案與異地金融機構溝通。在“信用宜春”的共建中如何提高企業信用層面，確保擔保平台和中介平台安全等措施、活動，要適時向異地金融機構通報。政府對企業異地融資形成的融資基金以，要以人大決議的形式進行確立，以確保償還責任的有效性、長期性、制度性和規範性。
2025年融資調研報告 篇9
中小企業是我縣縣域經濟的重要中堅力量，在創造就業、推動技術創新、擴大對外貿易、促進國民經濟成長方面發揮著重要作用。近幾年來，國家出台了一系列扶持中小企業發展的政策措施，在很大程度上緩解了中小企業融資難題。但是，隨著我縣的中小企業迅猛發展，一些困擾中小企業發展的矛盾也日益尖銳，其中資金緊張、融資困難成為制約中小企業發展的主要瓶頸和突出難題。
一、我縣中小企業融資現狀
（一）我縣中小企業發展現狀
20xx年末，全縣共有工業企業1580餘家，實現工業總產值87.6億元，工業稅收2.7億元，外貿出口總額達17.7億元。其中規模以上企業183家，產值超億元企業19家，並形成了五金機械、縫紉機、燈管、摩配、建材等具有區域優勢的特色主導產業，成為我縣實現金衢麗優勢產業布局、打造浙中南五金先進制造業基地的中堅力量。根據20xx年國家經貿委、國家計委、國家財政部、國家統計局共同研究制定的《中小企業標準暫行規定》中的大中小型企業劃分標準，工業企業職工人數20xx人以下、銷售額3億元以下、資產總額4億元以下為中小企業。按此標準，我縣目前的絕大部分工業企業屬於中小企業。
（二）近年來我縣緩解企業融資難問題的實踐與成效
政策引導作用進一步發揮。今年我縣制定了小企業貸款風險補償辦法，縣財政安排專項配套資金，對金融機構新增小企業貸款進行風險補償，通過財政資金的放大效應和導向作用，引導金融機構加大對中小企業的信貸支持力度。
信用擔保體系不斷完善。20xx年，縣財政出資成立了xx縣中小企業擔保公司，至20xx年11月末，擔保餘額4300多萬元。同時，政府鼓勵民間資本進入中小企業信用擔保行業，壯大擔保實力，至20xx年11月末，全縣共成立了4家民營擔保公司，註冊資金8000萬元。
融資總體環境持續最佳化。為加強銀企信息交流，促進信貸資金有效投放，有關職能部門積極搭建銀企合作平台，組織開展了一系列支持中小企業發展的活動，並取得顯著成效。如在20xx年，開展了全縣“中小企業金融服務百日”活動，各金融機構深入重點鄉鎮、園區企業調查走訪，主動了解企業資金需求。在4月份的銀企簽約儀式上，各行社與15家企業簽訂了銀企合作協定，簽約金額2.32億元。截至11月末，全縣中小企業貸款餘額11.92億元，比年初增加1.45億元，有118家原無貸款的企業與金融機構建立了信貸關係，中小企業貸款戶數新增20%以上。
金融支持力度不斷加大。20xx年縣工行、農行率先開展小企業信貸業務試點，當年新增小企業貸款9800多萬元。20xx年，我縣金融機構均把中小企業作為業務發展的重點，並在信貸管理制度方面進行創新，推出了更靈活的擔保方式、對優質企業提供優惠利率貸款等措施。從20xx年至20xx年，全縣中小企業貸款餘額分別為7.93億元、9.87億元、11.09億元，年均增長18.5%。20xx年11月末，全縣有貸款中小企業556家，比20xx年增加67%，金融支持中小企業的覆蓋面不斷擴大，中小企業成為信貸資金增長的主渠道。
（三）當前我縣企業融資方面存在的主要問題
一是企業信貸需求滿足率仍然不高。20xx年11月末，全縣1580多家中小企業中，與金融機構建立信貸關係有632家，占全縣企業數的40%，貸款餘額占全部貸款的37%。其中，貸款餘額200萬元以下企業276家，占貸款企業總數的44%，貸款餘額1.85億元，占中小企業貸款總額的16.7%。由此可見，銀行信貸資金主要集中投向發展規模較大的重點企業，相當比例的中小企業貸款比重仍然偏低，許多正處於成長期、創業期的中小企業，仍得不到銀行信貸資金支持。
二是企業融資結構不合理。根據調查顯示，目前我縣中小企業的'融資主要依靠占用客戶資金、銀行貸款、民間借貸等形式。其中，70%以上的中小企業把銀行貸款作為主要和首選融資渠道，而通過發行企業債券或股票的直接融資企業一家也沒有，融資結構非常不合理。一旦金融政策調整，銀根緊縮，就會嚴重影響企業的正常資金周轉。
三是企業中長期融資需求與銀行貸款以短期為主的矛盾突出。我縣實施“工業強縣”戰略以來，中小企業迎來了新一輪發展高潮。一些企業紛紛向工業園區集聚，建設新廠房、購置新設備、增加技改投入、進行產業升級和產品創新。企業增加固定資產投資規模，就需要有持續穩定的資金來源。不少企業反映，目前需求最迫切的是中長期項目貸款。而金融機構提供給中小工業企業的項目貸款卻多以短期流動資金貸款發放，顯然無法滿足企業長期融資的需求。
四是民營中小企業擔保公司作用難發揮。20xx年以來，我縣相繼成立了四家民營擔保公司，但從實際運作情況看，效果不理想。由於金融機構對民營中小企業信用擔保公司的資本金要求較高，擔保公司的註冊資本很難達到各家銀行的準入條件，制約了擔保公司作用的發揮。目前只有浙江安泰擔保有限公司一家與銀行簽定了合作協定，並辦理了幾筆擔保業務，其餘三家公司尚未正式開展業務。
二、中小企業融資難的主要原因分析
從我縣的情況看，中小企業銀行貸款無論從總體規模還是單個企業的貸款總量上看都比較小，分析原因是多方面的，主要有：
（一）銀行對中小企業持慎貸、惜貸態度
一是我縣中小企業大多存在經營規模偏小、產品科技含量不高、競爭優勢不明顯、管理手段落後、抵禦市場風險能力差，企業生命周期較短，給銀行風險管理增加了難度，限制了貸款投放。
二是中小企業資金單次需求額度一般較小，計畫性較差，對貸款常常要得急、頻率高，但銀行的貸款審查、授信審批等程式複雜，較高的經營成本抑制了銀行放貸積極性。
三是中小企業內部財務制度不健全，財務及經營信息準確性不高，加上多數中小企業缺乏歷史信用記錄的連貫性，銀行很難把握其真實的信用狀況，使金融機構對其貸款持慎重的態度，增加了中小企業融資難度。
（二）金融機構信貸經營機制的制約
首先，商業銀行為了強化信貸風險管理,制定了一系列嚴格信貸審批、發放操作規程，縣級行貸款審批許可權較小，辦理貸款業務的審批環節多、手續繁、時間長，很難及時滿足中小企業時間緊、要求快的資金需求。
其次，各商業銀行為了控制風險，基本實行了嚴格的“貸款風險責任制”,將信貸風險與信貸人員的工資獎金等掛鈎,甚至追究終身責任，正面的激勵相對不足,而中小企業貸款風險相對較高，信貸人員大多存在“多貸多賠、不貸不賠”想法，為避免個人利益受損，對小企業貸款存在“慎貸、畏貸”心理。
第三，目前商業銀行對企業貸款普遍實行了內部信用評級和授信管理的辦法。但我縣的中小企業大多處於生產規模較小、融資渠道單一、效益尚未完全體現的發展初期，中小企業在信用評定過程中難以符合銀行要求。
第四，中小企業信貸業務創新不足，信貸產品單一。例如，抵押擔保不足是中小企業貸款難的一項重要因素，但目前銀行發放貸款一般只認可企業房產作抵押物，不接受流動資產抵押，而相當一部分中小企業是租賃場地經營，或是農村的私人房產，無法提供有效抵押而被拒之門外。
（三）信用擔保體系不健全
一是擔保機構資金規模較小，未能充分發揮效用。由於中小企業量大面廣，而且需求是多種多樣的，僅靠政府出資的政策性擔保機構遠遠不能滿足中小企業的需要。擔保資金規模小、抗風險能力不強；放款規模較小，難以滿足企業生產經營需要；融資的成本比較高；信用擴張功能有限，擔保總額同擔保資金規模相比，並未起到資金的放大作用；業務種類比較單一，大部分擔保機構的業務僅限於短期流動資金的擔保。
二是缺乏有效的風險管理機制。擔保風險管理機制包括風險預警機制、內控機制和補償轉移機制等。在擔保風險預警機制上，擔保機構普遍缺乏一套科學的風險識別與評估體系，對受保企業資信狀況的調查主要藉助於簡單的財務報告和詢問，缺乏真實、準確的評判。在內控機制上，許多擔保機構沒有建立起嚴格的操作規程和管理制度，各個操作環節缺乏透明度和相互制衡。在風險補償轉移機制上，絕大多數擔保機構由於開展業務的時間較短，無力提取風險準備金。
三是缺少聯動機制，貸款風險集中於擔保機構。大多數銀行都將中小企業的貸款風險轉嫁給了擔保機構，不少擔保機構被迫承擔了100%的信貸風險。
四是缺少規範管理和專業人才，潛在著經營風險和道德風險。
五是民營擔保公司業務重心偏離，高息短期借貸等違規行為成為盈利來源，開展的擔保業務操作也不規範。在為中小企業提供擔保時，其存入銀行的保證金要求企業自己承擔，加重了企業融資成本，同時也增加了銀行風險。
三、緩解我縣中小企業融資難問題的對策和建議
（一）營造企業快速發展環境
企業實力是企業獲得金融支持的重要條件，發展環境決定企業發展的快慢。當前要堅定不移地實施“工業強縣”戰略，堅持走新型工業化道路，扶持企業做大做強，達到金融信貸準入條件，作為地方政府要為企業提供優質服務。
一是搭好企業發展平台。新碧工業園區正式批准為浙江省工業園區後，要加快完善相配套的基礎設施，增強園區的綜合承載能力。結合金麗溫鐵路擴能能改造xx段、42省道與330國道接線、42省道及平黃公路仙都景區段改線等重要幹道的線型變化，及時修編規劃，拓展園區發展空間。同時要及時理順園區管理體制，形成主體單一、功能綜合、權責相稱、相對封閉的園區管理環境。
二是做好要素保障。除資金外，制約企業快速發展的主要要素是土地。要及時調整土地利用規劃，特別是園區的工業用地要予以保障。
三是最佳化軟環境。繼續實施“環境最佳化年”活動，改革行政審批制度，加強對企業各類收費的監督，減少不必要的檢查，以企業管理服務中心為載體，為企業提供優質服務。
（二）發揮金融融資的主導作用
金融信貸是企業融資的主渠道，企業要全力爭取金融機構支持。一方面要完善企業內部管理。督促、鼓勵企業按照現代企業制度規範經營管理，挖掘企業內部潛力，重視科技開發和產品更新換代，提高產品檔次和科技含量，完善財務管理，提高核算水平，樹立良好的信用觀念。另一方面金融機構要加大對中小企業的支持力度。20xx年，縣政府組織開展了“中小企業金融服務百日”活動，取得了顯著成效，全縣中小企業貸款比年初增加了1.45億元。當前，金融機構要認真落實《關於進一步做好小企業貸款的通知》（銀監辦發〔20xx〕95號）檔案精神，建立小企業貸款利率的風險定價機制、獨立的小企業貸款核算機制、高效的小企業貸款審批機制、激勵約束機制、專業化的人員培育機制、違約信息通報機制等“六項機制”。
（三）積極拓寬企業融資渠道
銀行貸款是企業融資的重要途徑，但金融機構受政策的影響很大，在巨觀調控銀根緊縮時期，爭取銀行貸款難度很大，因此要採取多渠道融資。
一是要積極培育企業上市融資。增強企業上市的理念，破除上市難、不可能的思想。要加大培育力度，爭取儘快培育幾家上市企業，同時要加強後續企業的培育，形成梯度。
二是要規範引導，充分發揮民間融資的功能作用。當前，我縣民間閒置資金還是比較多的，全縣居民儲蓄存款達32億元，同時企業的發展又離不開民間資本，很多企業在創業之初，就是靠民間融資起家的，從調研中發現，大部分企業有或曾經有過民間融資。總體上說，民間融資對工業企業的發展起到了很大的促進作用，但也存在一定的問題。因此，民間融資既要鼓勵，也要進行規範。
三是要爭取發行債券等其他融資形式。發行債券的門檻較高，但通過包裝策劃也並非沒有可能。風險投資、股份制經營都是企業融資的有效途徑，要積極鼓勵。
（四）完善中小企業信用擔保體系
中小企業貸款難關鍵是企業不能提供銀行認可的擔保或抵押物，因此，發展中介擔保機構是解決中小企業融資難的有效辦法。
一是要做大擔保行業。20xx年6月，中國銀監會發布了《關於銀行業金融機構與擔保機構開展合作風險提示的通知》（銀監辦發［20xx］145號），要求嚴格審查擔保機構的資質，明確規定擔保機構註冊資金應在1億元以上，且必須是實繳資本，我縣的五家擔保公司註冊資金總計還不足1個億，因此不僅在數量上要有發展，更重要的是要做大擔保機構，滿足準入條件。
二是要爭取金融機構的支持。從我縣看，參加中小企業信用擔保體系的金融機構只有兩家，不僅缺乏競爭，而且風險比較集中，因此要積極引進為中小企業擔保公司提供支持的金融機構。
三是要加強中小企業信用擔保體系風險的防範和控制。保持信用擔保機構持續發展，第一，要靠規範管理，規避決策風險；第二，應建立風險金制度，根據業務的進展，按比例提取風險準備金，用於沖抵代償支出和彌補呆帳、壞帳損失；第三，擔保行業是高風險行業，只靠收取少量擔保費用，很難維持擔保機構的生存和發展，因此政府要出台政策給予扶持，可按擔保機構為中小工業企業擔保金額給予一定的補助。
四是要實行擔保項目的全過程風險管理。建立風險預警系統，對在保企業的銀行帳戶、財務狀況、人事變動、經營管理進行跟蹤監測，及時發現問題，控制風險。健全內部控制制度，規範信用擔保的操作程式。
（五）加強社會信用體系建設
信用是信貸的基礎。要以“信用”建設為抓手，大力推動信用體系建設。按照公平、公正、自願的原則，建立以信用中介為主體，以市場運作為基礎的社會信用服務體系。重點是要整合信用資源，理順信用信息渠道，建立社會信用徵信平台，採取政府授權或委託方式，由綜合性信息機構建設、維護和運行。成立由經貿、工商、銀行、財稅、社保、質監、公安、法院等有關部門參加的聯合徵信機構，統一管理信用資源，最終達到所有信用數據聯合徵信的目的。研究建立失信懲罰機制，加大企業的失信成本，使守信者得到公平的市場競爭機會。
2025年融資調研報告 篇10
全球經濟危機來勢兇猛，波及面廣，影響程度深，已造成國內部分地區經濟發展步伐發緩，市場需求下降。基礎產品價格上漲，企業出廠產品價格下跌，加上全縣經濟社會發展中長期存在的產業結構不合理、體制機制不健全、城鄉區域不協調等深層次矛盾和問題進一步顯現，使中小企業、非公有制經濟發展更加困難。
如何引導全縣中小企業應對當前經濟形勢，落實省上有關方針政策，幫助中小企業平穩度過生存危機，在危機中尋找進一步發展的機會和空間，已成為促進全縣經濟社會發展的當務之急。今年以來，縣上以開展學習實踐科學發展觀活動為契機，以落實“六項重點計畫”為目標，著力培育“六大支柱產業”，堅持走新型工業化道路，以創新產業為動力，科技進步為支撐，結構調整為主線，節能減排為導向，發展培育主導產業，改造提升傳統產業，限制淘汰落後的產能，加快產業結構最佳化升級和發展方式轉變。把民營經濟作為增強縣域經濟實力，培植新的增長點的重要舉措來抓。
一、基本情況
20xx年，全縣民營經濟組織達17487家，占全縣各類經濟組織總量的90%以上；從業人員4.6萬人，占全縣勞動力的36.8%；完成生產增加值16.8億元（一產2.5億元、二產8.1億元、三產6.2億元），同比增長21.9%,占全縣GDP的65%；實交稅金9580萬元，同比增長32.8%,占大口徑財政收入的62.6%。
全縣民營企業資產總額達到23億元，企業總數達到598家，其中，資產在1000萬元以上的有46家，500—1000萬元的有28家，100—500萬元的有56家。一產占48家，主要分布於糧油、果蔬、經濟林種植;豬、牛、羊、雞養殖。二產占220家，主要分布於以水泥、石膏粉、鐵合金、電石、塑編袋為主的加工製造；以原煤、石膏、石灰石、石英石、銅礦石為主的開採業；以建築裝璜、砂石料、紙面石膏板、磚瓦為主的建材製造；以果蔬、金盞花、枸杞、杏脯為主的特色加工；以糧油、啤酒麥芽、飼料、澱粉為主的農產品加工。三產占330家，主要分布於餐飲、交通運輸、旅遊服務和商貿流通等行業。
二、發展特點
1、農畜產業快速發展，龍頭企業帶動效應顯著。全縣農業產業化企業達136家，其中投資在百萬元以上的有43家。04年以來，我縣已有25家企業分四批被市政府確定為“全市農業產業化重點龍頭企業”，數量位於全市各縣區前列，其中三福、條農、華惠三家企業被確定為全省農業產業化重點龍頭企業，華惠麥芽公司正積極申報國家級龍頭企業。建成了盛大種豬場、泰宏豐種豬公司、興隆養殖場、博大養雞場、天馬農場等一大批以豬、牛、羊、雞為主的畜產品養殖基地；建成了以條農集團、東源工貿公司、范家溝生態林場、玉傑農貿公司、三益築綠公司為主的特色農業和經濟林種植基地；建成了以華惠麥芽公司、三福糧油公司、金源面業、碩蕾公司、晨雪澱粉公司、博亞公司、條農果蔬、安泰冷凍廠、毛紡公司、通匯食品公司為主的農畜產品加工基地。目前，縣上已初步形成了種、養、加並舉、規模化經營的發展格局，20xx年全縣農業產業化企業完成增加值1.8億元，同比增長20.7%。
2、投資規模迅速擴張，產品質量明顯提高。20xx年，全縣民營企業共實施新建、技改項目34項，完成固定資產投資2.5億元，其中工業企業實施項目24項，完成固定資產投資1.6億元；農業產業化企業實施項目7項，完成固定資產投資0.8億元。全縣民營企業通過科技進步和技術創新，產品質量和科技含量明顯提高，“壽鹿山水泥”、“華惠麥芽”、“景雲石膏粉”等產品獲省優名牌產品；“華惠麥芽”、“昌盛鐵合金”、“旌達水泥”等產品獲農業部全國鄉鎮企業名牌產品；條農早酥梨、馬鈴薯、洋蔥、枹杞、大接杏、蘋果等10個產品獲國家綠色食品；金龍紙面石膏板、六星水泥、將軍廟牌水泥、沙舟水泥、景順特種水泥等11個產品獲全省鄉鎮企業名牌產品；玉傑農貿公司的“黃河石林牌”枹杞乾果獲甘肅十大名果金獎，產品已銷往全國各地，部分產品出口到東南亞等國家。
3、招商引資力度大，項目履約率高。
縣上通過營造發展環境、加大推介宣傳、內引外連等形式，吸引外資來景泰投資興業，華惠麥芽公司、翔發電石廠、熔凱冶煉公司，安泰冷凍廠、晨雪澱粉廠等20多家民營企業成功建成投產，成為本地招商引資的典範，為推動和壯大縣域經濟快速發展起到了積極示範帶動作用。20xx年，全縣民營經濟共簽約項目20個，簽約資金10億元，已開工建設15個，完成投資1.5億元，其中在平涼召開的全國鄉洽會上籤約項目7個，簽約資金6億元，已有4個開工建設，目前完成投資2300萬元。
三、存在的問題和困難
1、資金缺乏，融資困難。一是金融機構貸款門檻較高，手續繁雜，存在“惜貸、恐貸、拒貸”現象；二是縣上財力困難，尚未設立中小企業扶持資金，企業向上爭取資金的手續繁雜，條件較高；三是缺乏中小企業融資擔保機構，民間和社會融資難度大。
2、受金融危機影響，部分企業已處於停產或半停產狀態。去年10月以來我縣10多家冶煉、化工、果蔬、礦山、麥芽生產等行業企業受產品價格大降下滑，致使大部分企業停產，20xx多名職工下崗失業，財政和民眾收入減少。
3、技術和設備工藝落後。一是大部分民營企業設備老化、工藝落後，產品附加值和科技含量低，造成產品生產成本高、效益不佳，缺乏市場竟爭力；二是產業結構不盡合理，規模偏小，企業間組織分散，缺乏密切的協作關係，無法形成產業集群規模效應；三是管理模式和人員素質不高，普遍存在著法制觀念淡薄，“有管無理、有戰無術、有銷無營、有法不依、有章不循”的狀況，家族式管理現象普遍，發展目標不明確，制度不健全，缺乏專業技術人才，職工素質不高等現象。
4、基地建設滯後。全縣大多數農產品加工企業，普遍存在基地不穩定，每年收購季節受利益驅動，企業原料收購儲備困難，導致企業不能滿負荷生產，效益下降，資源優勢和龍頭企業的輻射帶動作用得不到充分發揮。
四、思路和對策
由於金融危機的影響，國內外形勢發生了深刻的變化，市場競爭更趨激烈，全縣中小企業、鄉鎮企業、民營經濟長期積累的結構性、素質性矛盾進一步凸現；原來以低端產業、低附加值產品、低層次技術、低價格競爭的發展路子難以為繼。加快中小企業、鄉鎮企業轉型升級，實現產業聚集，解決融資難等問題刻不容緩，這是化解縣上中小企業、鄉鎮企業發展過程中遇到困難和挑戰的有效手段，是實現中小企業、鄉鎮企業節約發展、清潔發展、安全發展、可持續發展的治本之策，也是推動全縣地方經濟發展方式的關鍵之舉。
1、面對金融危機的影響，要圍繞經濟科學轉型，搶抓機遇，調結構，保增長，促發展的思路開展工作。按照中央提出的“擴內需、保增長、保民生、擴就業、促發展”的方針，制定相應的對策和措施，統籌產業發展，最佳化產業結構，調整發展思路，轉變經濟成長方式，想方設法支持民營企業發展，制定應對金融危機的對策，加強調研協調，上下齊抓共管，形成合力，幫助企業渡過難關，確保民營經濟平穩較快的發展。
2、加快結構調整，促進產業升級。堅持以項目強產業，以產業促發展，一手抓傳統產業改造提升，一手抓新型產業培育壯大，不斷最佳化企業經濟結構。緊緊抓住國家振興十大產業的重大機遇，深入實施工業強縣戰略，支持企業加快技術創新和技術改造，鼓勵有實力的大企業對弱小企業進行整合兼併，盤活閒置資產，把龍頭企業做大做強。努力化解國際金融危機對全縣冶煉、化工及部分農產品加工企業的影響，使其儘快恢復生產。充分發揮資源優勢，著力引進培育具有較強帶動能力和支撐能力的規模企業，擴大工業企業比重，提升經濟總量。
3、加快工業集中區建設，促使民營企業向園區集中。積極爭取上級政策和資金支持，力爭將上沙沃工業集中區列入全市產業布局與園區發展重點，力爭景泰中小企業創業基地項目早日立項，切實加快集中區基礎設施建設，按照園區總體規劃，做好規劃區域環評等項工作，解決水、電、路、通訊等基礎設施建設滯後的問題，引導新上項目按功能分區進駐園區。同時做好新興、縣城南部、城北墩、草窩灘、紅水等已納入規劃的工業集中區建設，通過最佳化軟硬環境，實現縣域工業經濟集約發展，彰顯規模效益。一是堅持發揮政府在企業轉型升級和產業聚集中的促進作用，加強規劃引導、公共服務和政策扶持，著力營造有利於企業轉型升級和產業集聚的發展環境。二是政府儘快對以初步形成規模的上沙窩、興泉、草窩灘和縣城南郊四個工業集中小區（產業集聚區），蘆陽、紅水、南灘三個鄉鎮企業和非公有制基地科學規劃，合理布局，加快“三通一平”等基礎設施建設，以產業政策為導向，以項目建設為重點，立足區位和資源優勢，拓寬招商引資渠道，合理調控用地布局和規模，
二、三產業發展，全面促進工業集中小區、鄉鎮企業和非公經濟發展基地建設，促使產業升級和集聚，實現富民強縣。三是加快中小企業服務體系和公共服務平台建設，為企業轉型升級和產業聚集提供技術支持、檢驗檢測、金融保險、信息諮詢、資質認證、物流倉儲、人才培訓等服務，促進產業和企業向工業集中小區（產業聚集區）、鄉鎮企業和非公經濟發展基地等功能區集聚。四是加強傳統產業的技術改造。圍繞傳統產業的轉型升級，引導和扶持企業加大技術改造力度，加快實施一批投資規模和產業關聯度大，技術水平高、市場前景好的重點技術改造項目，鼓勵企業利用現有廠房、土地和淘汰落後生產能力騰出空間開展技術改造，加強技術改造與技術引進、技術創新相結合。五是限制和淘汰落後生產能力。對不符合有關法律法規規定，嚴重浪費資源、污染環境，不符合安全生產條件的工藝技術、裝備及產品等落後生產能力，採取限制和淘汰措施。對可以改造提升的，要求企業在一定期限內通過改造達到有關規定的要求，對難以改造升級的堅決予以限制淘汰，對不按期淘汰落後生產能力的企業，依據有關法律法規責其停產和予以關閉。六是堅持發揮企業的主體作用，通過市場調節，政府引導、行業自律，形成倒逼機制，促進企業主動轉型升級，達到產業集聚。
4、積極協調解決民營企業融資難的問題，大力支持中小企業服務體系建設。逐步建立健全中小企業社會化服務體系，突出解決民營企業融資難問題。最近，縣政府已研究出台了建立“景泰縣中小企業信用擔保機構”、“景泰縣中小企業技術服務平台”兩個檔案，目前，縣中小企業局已初步建成“景泰縣中小企業網”，已入網企業達50多家，並開始運行，將為本地中小企業、民營企業的`發展起到積極的推動作用。要努力擴大民營企業發展規模，協調商業銀行加大對民營企業的支持力度。加快發展小額貸款公司，拓寬融資渠道。進一步放寬市場準入條件，完善扶持政策，為民營經濟發展提供公平、寬鬆的創業環境。一是根據《中華人民共和國中小企業促進法》、《鄉鎮企業法》等法律法規，儘快建立落實中小企業、鄉鎮企業發展基金和技改貼息等政策性資金，加大財政扶持力度，引導企業加大投入，使政策性資金真正起到“四兩撥千斤”的效果。二是要著力搭建輔助中小企業成長發展的融資體制。一方面逐步探索和創新思路，制定鼓勵中小企業、鄉鎮企業融資的新的規定，新的考核標準，新的獎勵辦法；另一方面由政府部門牽頭，綜合運用信用擔保、直接投資、專項基金支持、財政補貼或優惠、利率優惠，輔助顧問等各項措施，加快推進以信用擔保貸款為主的間接融資方式和以風險投資為主的直接融資方式，為高成長性的中小企業創造更好的生存，成長和發展環境。三是建立中小企業應急互助基金。由中小企業管理部門牽頭，成立中小企業應急互助基金，探索政府、企業、銀行三方鞏固信任的新路，幫助企業有效解決還款難，為企業貸款先借後還間隙期的資金提供保障。具體做法是以政府出資，企業互助形式籌措資金，並成立互助基金監管會，負責互助基金監管，同時銀行予以配合和參與，對使用互助基金還貸的企業，在貸款償還後再進行續貸，不核減授信規模。四是金融部門與企業要同舟共濟，銀行在制定信貸政策時，應大體把企業分類之後，制定出差別化信貸政策。對於有困難的基本客戶，重要支柱行業的好客戶，需雪中送炭，攜手共進，要主動幫助一些有困難的企業共渡難關。五是結合中小企業發展需要和民間資本的實際情況，加強金融創新，進行金融制度和產品建設，多渠道引導和規範民間資本進入金融市場，支持中小企業發展。政府要儘快推行小額貸款公司試點並加以推廣，鼓勵支持建立中小企業融資銀行、村鎮銀行使其發展壯大，建立完善管理和風險控制體系，增加其吸納資金的能力，拓寬小額貸款公司的資金來源，允許在一定範圍內吸收存款在資金市場進行調度和調劑。六是針對中小企業管理水平低，整體素質比較差，信用缺失的具體情況，政府要研究採取有針對性的措施，加強對中小企業的培訓，加強監管，提高誠信度和防範風險的辦法，不斷改善和提高融資水平。
5、抓好農產品基地建設，著力培育農業產業化龍頭企業。依託全縣農業傳統優勢和比較優勢，堅持抓好“特色種植、畜牧養殖、經濟林果”三大基地建設，特別做好啤酒大麥、沙漠洋芋、枹杞、糧油、金盞花等特色農產品基地的規劃建設，以解決農產品加工企業原料保障問題。充分發揮農業產業化龍頭企業的輻射帶動作用，著力培育一批省、市級農業產業化重點龍頭企業。堅持抓好肉羊、生豬、奶牛、蛋雞養殖為主的畜牧業生產基地，積極發展草畜產業，加快轉變畜牧業生產方式，提升畜牧業生產水平，增加農畜產品附加值和科技含量，促進農牧業增效，農民增收。
6、強化職工培訓工作，實施人才發展戰略。通過多種形式，努力培養一批企業留得住，用的上的實用型人才，縣中小企業局、鄉鎮企業局對此項工作要常抓不懈。要按照產業集聚、龍頭領先、基地壯大的發展思路，認真實施好“中小企業成長工程”，對龍頭企業實施政策支持、要素傾斜、重點培育，使其發展壯大。主管部門要進一步加強對民營企業的指導管理，有針對性的舉辦不同形式的中、短期培訓班，加快建立和實行民營企業現代管理制度和模式，增強民營企業的整體實力。
7、加快科技創新和技術改造，增強可持續發展後勁。一是積極引導現有行業協會發揮引領功能，抓好行業資源整合，避免無序發展、浪費資源和重複建設，促使企業上規模、上水平、上檔次，提高抵禦和防範市場風險的能力。二是促使小企業向“小而強、小而精、小而特”的方向發展，以規模增效益，以質量求生存，增強發展後勁。三是加快實施“產、學、研”相結合的步伐，拓寬民營企業的發展空間，引導民營企業加快技術改造，依靠科技進步和科技創新，運用新技術，開發新產品，開拓新市場，從而提高我縣民營企業的整體實力，使其保持平穩較快發展，為縣域經濟又好又快發展再添後勁。
2025年融資調研報告 篇11
今年以來，由於受國際、國內經濟大環境的影響，我國中小企業的發展遇到了前所未有的困難，我市的中小企業也存在不同程度的問題。為認真貫徹中央、省、市關於支持中小企業發展的一系列精神，切實摸清全市中小企業發展中的資金現狀，更好地發揮工商行政管理部門在動產抵押登記中的職能作用，破解中小企業“融資難”問題，推動中小企業的持續健康發展，確保全市經濟成長，今年9月中旬至10月中旬，**市工商局就全市中小企業動產抵押擔保融資情況組織了一次大範圍的調查。
一、 調查的方式、範圍和內容
此次調查是自1995年實施《擔保法》、20xx年實施《物權法》、**市工商局開展動產抵押登記工作以來第一次大範圍的調查。調查以分(市)局為單位，工商所參與。主要以發放問卷為主，同時各分(市)局召開了部分企業和金融機構、擔保機構參加的座談會，市局契約處會同分(市)局契約科、有關工商所對一些企業進行了走訪。調查範圍覆蓋全市13個區(市)(含保稅區)、鄉鎮，其中五市、城陽、嶗山占75%，市內四區占25%。調查內容包括企業基本情況、企業融資現狀、企業動產抵押擔保融資狀況、法律政策掌握情況和有關建議五個方面，共38個問題198個選項。其中有三分之二為單選，三分之一為多選。調查共發放問卷590 份,收回問卷491份,回收率83.2%,實際有效問卷400份。
二、調查的基本情況
(一) 企業的基本情況
被調查的400家企業中，從企業發展所處的階段看，屬成熟階段(10年以上)的63家，成長階段(6-10年)的248家，創業和起步階段(3-5年)的89家，分別占15.8%、62%、22.2%。從企業類型看，私營292家，國有13家，集體21家、混合所有制7家、外資56家、其他類型11家，分別占73%、3.3%、5.3%、1.8%、14%、2.7%。從企業規模看，中型企業97家，小型企業 303家，分別占24.2%和75.8%。從所屬行業看，以工業(含製造業)為主303家，占75.8%，其次分別是批發零售業46家、建築業28家，農、林、牧、漁業10家、其他13家，分別占總數的11.5%、7%、2.4%、3.3%。
20xx年，銷售額在500萬元以下的152家，占38%;500-1000萬元的53家，占13.3%;1000-3000萬元的62家，占15.5%;3000萬-1.5億元的86家，占21.5%;1.5億-3億的47家，占 11.7%。
20xx年，利稅在50萬元以下的230家，占57.5%;50-100萬元的56家，占14%;100-300萬元的47家，占11.8%;300-500萬元的30家，占7.5%;500-1000萬元的11家，占2.7%;1000萬元以上的26家，占6.5%。
(二) 企業融資狀況
企業資金的主要來源排在第一位的是內部積累，約占85%，第二位是銀行、信用社貸款，第三位是民間或中介機構借貸。96%的企業近年來資金缺口普遍較大，95%的企業有融資需求，其中需求在100萬元以下的151家，300-500萬元的123家，500-1000萬元的63家，1000萬元以上的57家。這些資金需求的主要用途依次是：擴大再生產、維持正常生產，技術研發和更新、將產品推向市場。除上述原因外，有少量企業既有維持正常生產的需要，也有償還銀行貸款和企業拖欠問題。
目前，企業選擇貸款銀行，市區主要是四大國有銀行，其次是招商、交通、華夏等股份制銀行，而四大國有銀行排序是農行、建行、工行、中行。農村主要是農村信用社和少量地方股份制銀行，如深發、浦發、民生。有少數企業通過擔保公司貸款。被調查企業，近3年來獲得的銀行貸款分別是： 50萬元以下的113家， 50-100萬元的41家， 100-500萬元的55家， 500-1000萬元的42家， 1000萬元以上的82家。在這些企業中，以外資企業居多，其中貸款1000萬元以上的32家，占貸款在1000萬元以上82家的39%。貸款企業中， 能100%及時還貸的有298家，還貸率在90%以上的10家，80%以上的17家，70%以上的10家，有近60家企業還貸率只能達到50%。目前企業在向銀行貸款所遇到的問題依次是：抵押不足、貸款利率高、找不到擔保機構或擔保人、企業規模小無銀行授信等級、抗風險能力弱。由於擔保機構費用大，被調查企業中有84家是通過擔保機構融資，占21%。當前，造成企業融資難的主要原因依次是：金融機構對中小企業的政策歧視、政府扶持不夠和企業自身原因。
(三) 動產抵押擔保融資狀況
對動產抵押這種擔保融資形式，有56%的企業完全不了解，29%的企業略知，只有15%的企業了解。近三年企業擔保融資的形式依次是：不動產抵押、保證、動產抵押和少量動產質押。抵押中使用最普遍的是土地、廠房;其次是設備、原材料、半成品、產品。對浮動抵押概念了解的企業僅占6%，50%的企業略知，45%的企業完全不知道。了解和學習過《擔保法》、《物權法》的企業僅占四分之一，對《物權法》與《擔保法》在動產抵押登記中的新變化，90%的企業不了解。
(四)政策建議情況
關於政府在企業融資中的作用，44%的企業認為很大和比較大，認為一般的占40%，認為沒有作用的占14.7%。針對中小企業融資問題，企業對政府的建議依次是：建立和完善中小企業金融機構體系、發展中小企業資本市場、放寬金融政策、引導金融機構向中小企業傾斜、搭建銀企合作平台、發展創業投資基金、設立更多的信用擔保機構、規範民間借貸管理。對金融機構的建議依次是：放款貸款條件、降低貸款利率及附加成本、簡化審批手續、擴大抵押登記特別是動產抵押擔保的範圍、開展浮動抵押業務、改進銀行管理與服務水平。針對中小企業遇到的問題，作為企業今後的努力方向依次是：提高效益、增加積累、擴大規模、加強企業信用和財務管理、用好現有抵押品。
三、當前中小企業融資中存在的問題及分析
從調查情況看，無論是問卷、座談會，還是對企業的走訪，當前企業在融資方面存在的問題主要是：
1、資金需求量大。被調查企業多數屬成長階段的企業，具有一定的規模，購銷客戶、市場相對穩定。由於流動資金在企業資產中占用的比例較大，因此，普遍存在資金短缺問題。有95%的企業急需融資，近70%的企業認為“制約企業發展的首要因素”是資金，大大高於“人才、經濟環境、管理、技術”等。調查顯示，急需資金在100萬元的148家，100-500萬元的111家，500-1000萬元的64家，1000萬元以上的57家。經初步匡算，400家中小企業資金缺口約在20-25個億。
2、融資渠道不暢。調查反映，85%的企業其資金來源首選是內部積累，其次是銀行、信用社貸款，第三位是民間借貸。企業生產經營主要靠自有資金，很難保證企業正常發展的需要。如李滄區的中小企業產品多為大型裝備、汽車、化工、金屬等企業配套，而上游原材料的採購主要集中在鋼鐵、金屬、化工等大型企業，由於地位不平等，處於弱勢地位的中小企業在原料採購中需要及時付清貨款，而銷售時又受需方大企業的限制，無法及時收回貨款，導致資金周轉期較長。由於無法籌措資金，企業只能採取限制產能等消極措施，客觀上抑制了企業的發展。
3、銀行貸款困難。調查中有占74%的企業認為“當前造成企業融資難的主要原因”是“金融機構的原因”。其次是“企業自身原因”和“政府扶持力度不夠”。銀行、信用社對中小企業發放貸款的門檻較高、手續繁瑣，成為中小企業不滿意的主要因素。目前，銀行、信用社等金融機構在執行國家信貸政策中，對貸款人要求較高，一律按照國有大中型企業授信的標準執行，而調查中，有45%的中小企業沒有金融機構授信。銀行對中小企業一般不貸。即使放貸，利率也比較高，一般按基準利率上浮20-30%。在抵押物方面，多數國有商業銀行只願做不動產，即土地、房屋。不願做動產，即設備、原材料、半成品、產成品。這與南方一些省市及我省其他市、縣差異性較大。被調查企業中占93%的企業因動產不能抵押而貸不到款 。安安包裝印務有限公司年營業額700多萬元。由於企業規模小，沒有廠房，成立幾年來始終貸不到款。近期，因購置設備急需資金，不得已將自己的一台進口印刷設備賣給了杭州某租賃公司，取得資金後購買新設備，再以新設備作抵押給杭州租賃公司，然後再租賃其出售的舊設備繼續生產，可謂費盡周折。目前，多數中小企業特別是處於成長階段的企業往往沒有屬於自己產權的土地、房屋，基本是靠租賃的形式解決廠房問題，這一點在市內四區和五市城區特別突出，約占被調查企業的95%。在擔保人方面，由於企業規模小、資產少、抗風險能力差等原因，一般企業、自然人也不願意擔保。貸款手續繁瑣，一般中小企業對資金的需求具有“急、頻、少”的特點，即要得急、次數多、數額少，而金融部門出於防範風險的考慮，履行程式手續多、時間長，許多商機往往“時過境遷”。各種評估、公證費用通常都在基準利率的基礎上上浮20-30%，無形中增加了企業的負擔。
在動產抵押中，銀行由於自身利益的緣故，對抵押人的抵押物價值大打折扣。按照《物權法》的規定，抵押物可以重複抵押，以期獲得更多的信貸利益，而且可以實行浮動抵押，即企業可將預期的產品進行抵押。但是目前，除深圳發展銀行已在我市開展多筆浮動抵押業務外，建行剛剛開始做，其他金融機構都尚未開展。在動產抵押方面，近年來不少銀行已將原來普遍實行的押2貸1，變成押3貸1，甚至變成押10貸1。邦源科技有限公司是一家生產無縫內衣運動裝面料的高新技術企業，其設備大多進口，價值一個億，但兩家國有商業銀行在抵押中只按10%和30%貸款。吉爾利塑制織有限公司將價值1000多萬元的設備抵押，20xx年獲得銀行貸款470萬，20xx年僅貸到200萬元。出於自保和風險考慮，銀行的謹慎貸款政策使企業的貸款更加困難，資金來源進一步收縮。據統計，**市工商局今年辦理的抵押登記企業中，除續押和還舊貸新外，新增企業不足三成。
4、擔保機構費用高。由於銀行貸款的困難，部分中小企業把目光投向了擔保公司，去年以來增加較多。但是，費用高、程式多、周期長，也令企業十分頭痛。以貸款100萬元為例，剔除擔保利率、評估費、公正費、登記費等有關費用外，企業實際得到的貸款只有80萬，且本應由擔保公司向銀行繳納的20%的保證金，也要由企業承擔，這已變成擔保公司的行規。即使這樣，擔保公司對動產抵押業務也興趣不大。
5、民間借貸成蔓延趨勢。調查顯示，民間借貸資金占貸款總額的36%。實際走訪企業了解的數字比這個要大，其中占85%的內部積累中，有相當一部分是靠企業內部集資、向親朋好友借款、股東之間相互拆借、有的甚至用個人信用卡籌集。民間借貸程式相對簡單，但利率相對較高，無論短期或中長期一般都要高出國有商業銀行的4-8個點，一些中介機構還要加收2%的中介費。應當承認，民間借貸對緩解中小企業融資難確實發揮了很大作用。但是，由於利率較高，企業負擔較重，如果數額較大，時間再長一點，無疑是個沉重的包袱。因此，調查中有的企業寧肯限產壓庫，甚至半停產也不搞民間借貸。由於法律法規對民間融資尚未放開，只是在部分地方進行試點，長此以往，必定會使大量社會資金形成“體外循環”，干擾國家正常的儲蓄和信貸政策，同時也給經濟秩序和社會穩定帶來一些不安定的因素。
調查中還發現，目前農村的中小企業貸款基本是通過農村信用社，國有四大商業銀行基本沒有或很少，地方股份制銀行在城陽、膠州相對多一點。因此，農村中小企業特別是鄉鎮以下企業貸款更為困難。隨著城市化發展進程的加快和產業結構的調整及新農村建設的發展，越來越多的中小企業將向下轉移，這個矛盾將愈加突出。最近，渣打銀行正在膠州等農村開展保證型貸款業務的調查和推廣。
6、中小企業自身問題也是導致融資難的主要原因。其一，抵押能力不足。調查中近50%的企業缺乏土地、房屋等不動產，而有374家企業動產得不到抵押變現;其二，企業信用度低。多數中小企業成立時間不長，無論從規模還是管理都存在不同程度的問題，尤其是財務管理不規範，以單代帳、帳外經營、現金交易的'現象都普遍存在，短時間內還很難達到國有大中型企業的管理水平，得不到相應的信用認定和授信等級;其三，產品技術含量低，市場競爭力不強。相當一部分企業是為大企業配套，一旦遇到市場波動和外部環境變故，企業馬上就會出現經營困難。其四，法律法規意識淡薄。調查中，接近90%的企業不了解或完全不了解《擔保法》、《物權法》有關抵押內容。有56%的企業完全不知道動產抵押擔保融資的形式，93%的企業不了解浮動抵押，400家企業中近三年有四分之三企業沒有做過動產抵押。這些問題的存在都給中小企業的發展特別是融資擔保帶來了不少困難。在客觀上陷入了了企業越是不了解和不會利用抵押融資，銀行就越不了解和掌握企業的信用狀況，因此在貸款中就越加謹慎的不良循環。這一點，外資企業要比內資企業好的多。調查顯示，外資企業無論動產和不動產抵押做得都比較多。三年來，僅獲得1000萬元以上貸款的就達32家，占外資企業的57%。大大高於內資企業14.5%的比例。
四、關於做好中小企業抵押融資工作的建議
作為國民經濟的重要組成部分，中小企業發揮了重要的作用，已成為改革開放發展社會主義市場經濟不可替代的重要力量。它不僅關係國民經濟的穩定，還關係到勞動就業這個民生之本的穩固。去年以來，由於受原材料上漲、勞動成本上升、人民幣升值，加之國家對銀行貸款準備金的上調、出口退稅政策的調整，使中小企業的發展遇到了前所未有的困難，停產、半停產企業不在少數。調查了解到，我市某鄉鎮工業的某一行業企業已由前幾年的近30家減少為目前的4家。產能大幅度下降導致稅收由前兩年的六、七千萬降為目前的不到一半，地方財政受到嚴重影響。工廠倒閉、工人下崗，給社會穩定帶來不小壓力。儘管中央、地方近期出台了一系列政策，如銀行貸款準備金率的下調、信貸規模的擴大、出口退稅政策的調整等。但是目前許多還僅是原則規定，遠未真正落實，尤其是廣大中小企業還遠未感受到。日前，有媒體稱“此次出口退稅惠及山東企業8600多家……”。這對於數以百萬計的中小企業尤其是非出口企業來說無濟於事。當前，對中小企業而言，首當其衝的是資金缺乏，當務之急是儘快給予“輸血”，幫助其渡過“危險期”，使其儘快“康復”。要從長遠發展的角度採取相應政策，切實解決困擾中小企業發展中的融資難問題。
1、政府要最佳化中小企業發展環境，運用法律、經濟、行政等多種手段支持中小企業健康有序發展。要根據地方財政實力，適當安排一定專項基金，對項目好、有發展、信譽好的中小企業給予資金支持。要參與和支持銀行、擔保機構和有實力的國有大企業為中小企業搭建寬領域、多渠道、多形式的資金供需合作平台。鼓勵和參與組建市、區擔保機構，完善中小企業擔保體系。在政策允許的情況下，向社會發放政府債券，吸收社會民間閒散資金，鼓勵經濟效益好的企業入股。用政府、企業和社會的資金來解決中小企業貸款難問題，允許和放開企業間相互融資，放寬民間借貸的限制。對在支持中小企業發展中做出突出貢獻的銀行和擔保機構給予政策支持和物質獎勵。同時，鼓勵中小企業開展自救。鼓勵支持中小企業通過集合發債，私募基金、產權交易、民間借貸、風險投資、典當等形式多元化、多渠道融資。
2、銀行要向中小企業傾斜。國有商業銀行要從保增長、促發展的大局出發，創新中小企業信貸業務，增加服務項目，提高貸款額度。要延伸國有商業銀行服務機構，增加服務網點，特別要加大對農村網點的增設。建立適應中小企業發展的融資體系。要放寬信貸標準，增強抵押融資的扶持力度。改變目前中小企業貸款門檻高、手續繁、成本大的現狀。要下放許可權，改變貸款審批過於集中、程式複雜繁雜的運行機制，降低中小企業信貸成本。通過增加中小企業抵押物品種，特別是對動產抵押擔保的開展，促使中小企業盤活包括設備、原料、半成品、產成品等資產。要儘快推廣開展浮動抵押業務，提高企業貸款能力。為防止動產抵押中的信用風險，建議銀行在辦理動產抵押擔保時，可對企業產品的相關權利證書增設權利質押，以提高銀行對企業產品的控制力。
3、加強抵押融資方面法律、法規的宣傳，擴大中小企業對法律、法規的知曉度。針對調查中相當一部分中小企業對動產抵押融資業務不熟悉的現狀，工商部門、銀行等金融機構要加大動產抵押有關法律、法規的宣傳培訓力度，廣泛宣傳新頒布的《物權法》、《動產抵押登記辦法》等相關內容，積極引導企業依照法律、法規的規定開展抵押業務，鼓勵和支持企業與銀行、企業與擔保公司、企業與企業之間開展多種形式的動產抵押。加強抵押登記機關、銀行和中小企業之間的溝通與協調，形成互通信息、多位互動的“三位一體”的動產抵押登記服務體系，為中小企業提供更加快捷、便利、有效的服務。。
4、工商部門要加強對中小企業信用管理制度的指導和幫扶，促其提高信用意識，完善信用制度，規範信用管理。指導企業依法簽訂履行契約，保證企業契約、財務有關資料的真實、完整，以良好的信譽贏得銀行的信任和支持。同時要按照國家法律、法規及產業政策的有關規定，引導企業強化內部管理，增強其競爭力。通過結構調整、節能降耗、拓寬經營渠道、轉變發展和增長方式，加速資金流轉，強化應收帳款管理等措施，減少和降低企業發展中對借貸資本的依賴，提高企業成長中的自我發展能力，促進其持續健康發展。
2025年融資調研報告 篇12
——對CY縣民企融資情況的調查
內容提要：民營經濟是縣域經濟長遠發展後勁之所在。縣域民營經濟在迅速發展的同時,也面臨著諸多困難，尤以融資困境最為突出。認真研究並尋求民營企業的融資途徑，促進民營企業以及縣域經濟的持續穩定增長具有重要意義。本文試圖通過對CY縣部分民營企業的調查，著重分析欠發達縣市民企融資實症，進而找出影響縣域民企融資難的主要原因,並提出了自己的解決這個問題的幾個途徑。
關鍵字：民營企業；融資；信用
自1997年以來，由於國有企業資產重組、人員分流和產品結構調整，使得國有經濟拉動經濟振興的作用明顯減弱，與此形成對照的是，民營經濟異軍突起，得到了蓬勃發展，成為保持國民經濟持續增長的主力軍。
縣域經濟是國民經濟的基礎，其總量占到全國GDP的50以上，其中民營經濟既是主要支柱，又是縣域經濟長遠發展後勁所在。縣域民營經濟在發展中面臨著諸多困境，尤以融資困境最為突出，成為制約縣域民營經濟發展的決定性因素。認真研究並尋求民營企業的融資途徑，促進民營企業以及縣域經濟的持續穩定增長具有重要意義。本文通過對CY縣部分民營企業的調查，試圖分析欠發達縣市民企融資實症，進而探索解決問題的合適途徑。
一、民營企業融資實症
本次調查，我們主要採用調查問卷和重點調查相結合的辦法，共走訪調查了30戶民營企業，並選擇了該縣森工、礦業兩大支柱行業的其中6戶經營效益較好、3家經營較為困難的企業作為重點調查對象，這9戶企業20__年實現利稅3830萬元，占當年該縣財政總收入的41.9。通過調查，我們認為，目前該縣民營企業的融資情況有以下特點：
1、自有資金少，融資需求強。20__年末，調查企業實收資本金為1__0萬元，比20__年增加20xx萬元，增長22.4；所有者權益達19797萬元，增長78.2。資產負債率雖由20__年的57下降到20__年的54，下降3個百分點，但企業自有資金比率仍然很低，80以上的資金終需通過融資解決。從短期償債能力上看，20__年末，調查的9戶企業流動比率為1：15、速動比率為0.68，短期償債能力明顯較弱，而流動負債與長期負債的比率卻高達4.1，說明了調查企業主要靠負債經營，尤以流動負債為主，中長期貸款極為有限。
2、融資渠道窄。當前，我國資本市場已形成股票、債券等六大類融資方式，但除少量信貸資金外，民營企業很難通過其他渠道獲取資金。絕大多數民營企業的中長期投資，主要靠非正規、小範圍的集資或股權融資取得。目前該縣9戶企業有的資產過億元，但無一戶上市融資。CY鎢製品有限公司曾有上市融資的想法，但最後也是不了了之。目前9戶調查企業的融資渠道主要有銀行貸款、內部集資、企業間相互融資、民間借貸和其它，分別占69.5、15.8、8.1、5.5、1.1。
3、貸款滿足率低。據調查，該縣民營企業無論在創業初期還是發展期，都主要依賴內部資金。初始資本90以上來自企業主要所有者、創業隊伍以及他們的家庭。調查企業中，貸款餘額只有19119萬元，其中信用社占51、農行占24、工行占19、中行占6。而在各國有商業銀行的20__年貸款餘額中，非公有制經濟貸款約占37左右。20__年15戶企業向銀行申請了貸款97筆、金額19400萬元，但實際貸款只有8戶、34筆、金額6831萬元，滿足率分別為53.3、35.1、35.2。
4、“貧富”融資待遇差別懸殊。一些效益較好、規模較大、信譽優良的民營企業在貸款滿足率上比較高。如CY鎢製品有限公司、江西YS有限公司等企業共申請了21筆貸款，全部得到了滿足，但這部分企業非常少，約占7.7。而大多數剛剛處於上升階段，即處於創業和啟動階段的企業，信貸資金需求特別旺盛，但其發展前景的不確定性和高收益與高風險並存的狀況，迫使信貸人員慎之又慎，即使符合貸款條件，也難以得到貸款支持。
5、融資期限不能滿足企業的發展要求。在當前融資體系中，對民營企業的貸款期限通常在1年以內。由於投資項目審批制度改革尚未到位，而且銀行擔心長期貸款帶來的風險，目前，銀行很難為中小企業真正開放基建和技改貸款。調查的9戶企業，雖然仍有3935萬元的長期借款，但也是原國有企業轉制後轉貸所至。由此造成了企業不得不採取“短貸長用”的辦法以滿足自身的發展需要，致使許多民營企業錯失了二次創業的良機。
二、民營企業融資難的原因
據從民營企業調查和走訪各金融機構所反饋的情況看，目前融資難、貸款難原因突出表現在以下諸多方面：
1、民營企業整體素質相對較差。其一，民營企業管理薄弱，缺乏健全的財務核算制度及相關資料，銀行難以查詢和掌握企業的資產負債、財務經營及信用等方面的真實情況。其二，大多數民營企業起點低，經營規模小，原始積累不多，資產總量偏少，產品檔次不高，技術裝備落後，市場競爭力不強。其三，民營企業數量多，組織形式和布局十分鬆散，變動性大，銀行難以掌握其具體情況，也導致了銀行的恐貸、懼貸。
2、民營企業負債率高、信用度低。一是負債率較高。所調查企業中，20__年平均資產負債率為54.4，其中負債率超過60的有8戶，占53.3，而目前銀行貸款的基本條件之一就是負債率需在60以下，調查中有40的企業未貸到款就是負債率過高所致；二是舊貸未清。逾期現象不少，企業不按期還貸或無能力還貸是銀行拒絕貸款的一個重要原因。據統計，有1/4的企業存在逾期貸款，在申請了貸款又未得到滿足的企業中有80屬於這種情況；三是信用度較低。有些企業申請貸款時想方設法說服銀行，一再保證按期還款，可一旦貸款到手，因害怕代款難，再貸更難，寧可多付利息，就是不願還貸；有的說“銀行的錢是國家的錢，不花白不花，不占白不占。”銀行的同志講，由於一些企業賴賬、逃債，幾年來他們向
法院起訴上千起，雖起起勝訴，但收到手的款子卻寥寥無幾。至20__年底，全縣逃廢債企業達43戶，逃廢銀行貸款3818萬元，占貸款總額的7.6，企業信用的缺失，銀行貸款更為謹慎。
3、民營企業信用等級較低。調查企業中，只有46.67的企業評了信用等級，其中評為A級以上的只有4戶，占26.7，A級以下（含無級）的11戶，占比高達73.3。一是因為“AAA”級要經過各專業銀行省分行以上批，要法語較高；二是目前各商業銀行信用評級均比照大企業標準，且各不相同，對民營企業極為不利，如工行的評級標準中，經營規模一項就占15分。對於經濟欠發達的偏遠山區縣來說，無論從規模大小、資金實力、抗風險能力等方面，都無法達到這樣的要求；三是由於該縣多數民營企業財務制度不健全，財務報表沒有或未按要求經中介機構審計，銀行不予評級。
4、抵押擔保不足。抵押貸款是我國商業銀行普遍採用的一種貸款制度，只有極少的“AAA”黃金客戶能在授信度內享受一定比例的信用貸款。由於民營企業先天不足的缺陷，符合銀行要求的抵押資產少，又難找合適的擔保對象，經民營企業貸款帶來很大困難。尤其是目前銀行的抵押率的企業因抵押不足，找不到有效擔保而未貸到款，有的因此延誤了發展商機。
5、商業銀行高度集中的信貸管理體制，使基層行無權放貸。在銀行實行信貸許可權集中統一授信管理後，目前，縣級支行一般只有10萬元以下存單持押貸款權，其它貸款都必須報二級分行以上審批，有的行發放新貸款還必須報省分行審批（如中行）。超過5000萬元報總行審批（如工行）。在這種度高集中的信貸體制下，加上銀行對民營企業的.偏見，信貸人員為迴避風險和責任，保住“飯碗”，導致“銀行有錢不願貸”和“民企需錢貸不到”現象愈來愈嚴重。因此，儘管目前該縣的存款上升較大，至20__年存差達31836萬元，但民營企業貸款難的矛盾依然突出。
6、中介服務嚴重滯後。突出表現在貸款抵押物評估、登記等環節多、收費高、適用期短。目前貸款抵押登記分屬土環節多，且評估、登記期限短（一般為一年、不超過二年），收費一般在貸款額的1以上，高額貸款成本使很多企業最終放棄了貸款想。縣內一企業在完成股權改造、成為私營企業後，為擴大規模，與銀行達成意向，將原廠房抵押貸款700萬元，但經詢問房產評估程式及評估費用，因評估費用過高只好作罷。
三、對解決民營企業融資難的對策建議
__大報告明確指出，“必須毫不動搖地鼓勵、支持和引導非公有制經濟發展”，“要充分發揮個體、私營等非公有制經濟在促進經濟成長、擴大就業和活躍市場等方面的重要作用”。如何支持？怎樣才能更好地發揮民營經濟作用？我們認為當務之急就是要切實解決好制約民營經濟作用？我們認為當務之急就是要切實解決好制約民營經濟發展壯大的最大“瓶頸”——融資難問題。為此，我們提出如下建議：
1、民營企業要強化管理，健全治理結構，提高自身素質。一要注重學習，練好內功，提高經營管理能力，運用現代科學管理方法來治理企業；二要努力調整產業結構，精心打造企業品牌；三要加強資金營運管理，充分挖掘現有資金潛力；四要眼光放運，講求誠信，所謂“有借有還，再借不難”；五要自覺接受銀行有關檢查和監督，健全財務制度，不做假帳、假數字、假報表。政府及主管部門也應鼓勵、引導民營企業以資產為紐帶，根據產業、行業、產品特點和相關性，採取股份制、鬆散型或緊密型的企業集團，壯大企業規模，增強資產集約經營能力，降低經營成本、提高資源配置和資金使用效益。
2、銀行部門要完善信貸管理體制，改進金融服務。儘管有些銀行相繼出台了一些支持民營企業發展措施，但可操作的東西不多。為此，一要進一步改變對民營企業的偏見，消除信貸歧視，加大對縣域民營企業的貸款力度，只要符合國家產業政策，有市場、有效益、有還本付息能力，就應該支持，並建立優質的民營企業客戶群；二是通過客戶信用狀況記分卡，收集、分析客戶申請表和社會信用調查機構的資料，建立信用識別制度，改進小企業信貸風險管理辦法；三是適當下放貸款審批權，建議銀行改革目前普遍實行的“審貸分離，前後相互制約”的信貸管理體制，實行“誰審批，誰負責收回貸款”審批制度，給基層行一定的民企貸款審批權，並進一步精簡程式，簡化手續；五是進一步發展和完善票據交易業務。四是加快利率市場化改革，給金融機構更大的利率浮動權，使高風險與高效益相對稱，發揮利率槓桿的調節作用，調動金融機構對民營企業的貸款積極性。
3、建立促進縣域民營企業等中小企業發展的專門基金。縣域民營企業在快速發展期，如果產品科技含量高、適銷對路、市場前景廣闊，為了擴大生產經營急需融資，但又不能通過貸款等途徑融資，則可以通過成立以促進縣域民營企業發展的專業基金，再以專業基金貸款方式對縣域民營企業進行融資支持。基金的籌措以縣域民營企業的互助金、信用擔保金、財政基金為主要來源。以專業基金貸款方式融資不失為一種幫助縣域民營企業解決融資難問題的方式。
4、建立縣域民營企業的信用擔保機制。縣域民營企業貸款難的一個重要表現就是擔保難。建立縣域民營企業的信用擔保機制是緩解貸款難的突破口。建立信用擔保機制必須以政府的積極介入為前提，以市場的有效動作來推動。信用擔保機制的建立首先應制定相應的政策和法規，其次建立縣域民營企業多元擔保制度。擔保資金來源應該多元化，主要以財政資金、國有資產不動產、社會性資金等為來源。再次應制定擔保監督機制和風險預警機制。有關部門可和商業保險機構共同出資設立再保險機構，為貸款擔保機構再保險。建立財政貼息機制、為產品確有市場、技術確實先進的小企業提供貼息貸款。
5、建立科學完善統一的民營企業信用等級評定體系。鑒於目前各專業銀行在信用評級方面標準不一，存在重複評估現象，建議設立一個統一、公正的信用評估機構（可由人民銀行信貸徵信部門承辦），來負責民營企業信用等級評定工作，以降低銀行對民企貸款的信息蒐集成本。同時，在制定民企信用評定標準時，應充分考慮企業貸款規模小、流轉快、周期難以準確測定、逾期可能性相對較高等特點，採取有別於大企業的標準，減少對報表的過分依賴，突出實地檢查。然後根據經營者素質、風險保障能力、償債能力及信用記錄、發展前景等主要指標，實事求是地評價民營企業的信用等級。
6、改善融資環境，為解決民營企業融資難鋪路架橋。隨著民營企業的快速成長，所需資金也日益增大和迫切，只有不斷改善融資環境，開闢融資渠道，才能為民營經濟的發展壯大注入新的活力。為此，建議政府：一要繼續減少行政審批事項，清理各種不合理收費，合理稅負，提高工作效率，對多數民企反映房產、土管以及有關中介部門評估、登記收費過高的現象應予調整，以降低民企貸款成本；二要鼓勵發展高新技術產業，引進戰略投資者和風險投資基金；三要立足本地資源優勢，引導民營企業調整產品結構，在特色、傳統產業上做大做強，為企業資產重組、招商引資、包裝上
市提供條件；四是協調稅務、工商、銀行、保險、擔保機構等部門在支持民營經濟發展方面形成合力，並加大對逃廢債打擊力度，建立良好的信用環境；五是加強民間借貸監管，基於目前現實，政府應出台相關保護性政策，引導民間融資健康發展；六是大力發展直接融資渠道，如股權融資、上市融資、項目融資、利用外商直接投資和融資租賃等形式，開拓涉外融資。
2025年融資調研報告 篇13
xx市是xx省的一個縣級市，距xx市80公里，人口150餘萬。由於歷史原因，該市金融企業不良資產占比較高，銀行信貸授權授信受到限制，區域經濟發展受到影響。近年來，xx市企業異地融資發展較快，xx年至xx年，異地融資餘額分別為0.62億元、4.71億元、8.38億元和8.91億元。截止xx年xx月底，共有10家市外金融機構向xx市企業投放信貸資金，異地融資餘額相當於全市本地貸款餘額的22%;104家企業和項目單位獲得委託貸款3.03億元，其中74家企業通過股權質押及會員企業互助等方式獲得資金支持1.52億元，30家企業和項目單位獲得開發銀行貸款1.51億元。異地融資額的高速增長，對全面推進該市經濟發展起到了積極作用。xx年，xx市實現國內生產總值153億元，規模以上工業增加值38.34億元，財政收入6.3億元。
一、主要做法
xx市政府在當地人民銀行的協助下，以企業異地融資為突破口，通過完善機制、搭建平台、疏通渠道，努力拓寬企業融資渠道，較好地解決了企業融資困難。
一是完善一個機制。xx市政府認識到，實現企業異地融資，關鍵要形成政府、銀行、企業的合力機制。
1、形成合力，最佳化異地融資環境。人行xx市支行對非公有制企業開展全面調查，提出金融支持的整體方案;政府出台“信用”的實施管理辦法，全面提高政府、企業的信用層面;政、銀、企共建企業異地融資的擔保平台和中介平台。
2、相互配合，積極進行“招銀引資”。xx年,人行xx市支行會同市政府與人行武漢分行營業管理部，在武漢市聯合舉辦“武漢金融聯誼會”，武漢6家股份制商業銀行領導應邀參加，為xx企業異地融資選準了突破口。xx年xx月,人行武漢分行組織“武漢金融專家行”活動，邀請股份制商業銀行、外資銀行和政策性銀行的專家到實地考察，最終達成與37家企業發放5.2億元貸款的協定，使企業異地融資工程全面啟動。
3、技術創新，全面疏通融資清算。人行xx市支行在人行武漢分行營業管理部的支持下，加入跨區域票據交換系統並順利升級，繼而全面加入武漢同城票據交換系統，在推動與商品交易活動同時，有效地保障了企業異地融資的資金清算，促進了與經濟金融合作。
二是搭建兩個平台。實現企業異地融資，重點要按照市場規律的.法則搭建好兩個融資平台。
1、搭建好以城市基礎設施建設為主體的融資平台。為了支持企業異地融資，xx市成立城市建設投資公司，由市長和常務副市長兼任正、副董事長。公司以政府儲備的xx畝土地在工業園區內建設黃金大道，引入國家開發銀行xx省分行4.9億元貸款進行全面開發以確保升值。公司以其土地及土地升值額為企業異地融資進行擔保，並以市人大決議的形式確立償還責任，有效保障企業異地融資的資金擔保。
2、搭建好以“一會兩司”為主體的企業異地融資信用平台。“一會”是指中小企業信用協會，由55家民營企業會員組成，註冊資本50萬元，主要負責中小企業的信用評審，及會員企業與非會員企業在融資限制、融資額度和優惠待遇上的區別。“兩司”是指中小企業擔保公司和投資諮詢有限公司。xx市現有擔保公司4家，資本由政府、企業、民間注入。其中：中小企業擔保公司，註冊資本3000萬元，國家開發銀行授信3億元，實際到位資金1.5億元，主要為國家開發銀行貸款提供擔保，擔保比例1：5;金橋投資擔保有限公司，註冊資金3000萬元，主要與股份制商業銀行合作，為企業提供短期融資擔保，擔保比例1：3;農業龍頭企業擔保公司，註冊資金3000萬元，主要與農業發展銀行合作，為農業龍頭企業提供融資擔保，擔保比例1：8。投資諮詢公司註冊資本5000萬元，其中政府出資3900萬元(現金400萬元，固定資產3500萬元)，企業出資1100萬元，主要負責中小企業異地融資的統貸統還。
“一會兩司”的運作流程為：中小企業協會審查申請融資企業報告，明確其融資限制、融資額度和優惠待遇→投資諮詢公司預審→中小企業擔保公司擔保→投資諮詢公司審批，對符合條件的項目進行統一打包，向異地金融機構簽署打包統貸契約→異地金融機構審定貸款契約後，委託當地金融機構發放貸款給投資諮詢公司→投資諮詢公司對申請融資企業發放貸款→投資諮詢公司對異地金融機構的打包統貸實行統還並負全責。
“一會兩司”三位一體、各有分工，信用協會會員為借款主體，投資諮詢公司為放款主體，擔保公司為擔保主體。
為了規避融資風險，投資諮詢公司在市政府的支持下，設立融資風險補償基金，以形成風險防範的長效機制。基金由三部分組成：股東紅利的10%，政府投資紅利的全部，投資項目獲利部分的30%以上。xx年風險基金帳戶資金餘額達200萬元。
二、幾點借鑑意見
xx市運用完善機制、搭建平台、疏通渠道的辦法發展企業異地融資，值得我市各縣(市、區)借鑑。結合我市銀行機構較少、大部分縣市離南昌較近的實際情況，我們提出如下借鑑意見。
一是建立和完善機制。當前，國有商業銀行機構收縮，貸款審批許可權上收，我市發展企業異地融資顯得更為重要。建立和完善發展企業異地融資的整體機制，將成為化解中小企業融資困難的重要方面，整體機制包括政策機制、信用機制、擔保機制、融資機制和補償機制。在建立和完善機制時，要注意三點：⑴調整政策。政府要對相關政策進行調整，避免出現政策“打架”現象;⑵明確職責。政府相關部門、銀行、企業、中介機構的職責要進行統一划分明確，避免職能交叉，確保互為制衡、互為支持、互為保證和良性循環;⑶制度保證。對機制運行中的行為責任要實行追究制度，對機制運行中的政策責任要實行負責制度。
二是探索和確定模式。xx市的運作模式可歸納為：土地換擔保，擔保換基金，基金換融資，融資促發展。宜春市資源豐富與資源匱乏並存，整合有效資源以換取擔保並形成融資基金，是探索和確定模式的關鍵。在引入模式時，政府可通過實施高規劃標準的城市建設方案，對現有土地儲備進行適當的市場化調整，集中部分資金後，引入本地金融機構銀團貸款，將工業園區及其延伸部分統一納入城市建設，以促進增值，再與國家開發銀行等異地金融機構聯繫擔保貸款，形成企業異地融資擔保基金。
三是遵循和依託市場。企業異地融資的機制和模式必須依託和遵循市場規則，政府在“土地換擔保，擔保換基金”時必須依照市場規則進行運作。“一會兩司”雖然隸屬於政府職能部門，但其運作都必須堅持市場化。支持建立多種形式的融資擔保公司，應在政策上給予更多的優惠，但不能進行行政干預。投資諮詢公司按企業化進行運作必須以安全性、盈利性為原則。
四是持續的風險補償。企業異地融資具有較大的金融風險，從表層看風險主要由異地金融機構所承擔，但實質上是地方政府將可持續發展的有效資源和未來的經濟成長作透支以抗衡風險。xx市設立中小企業融資風險基金的做法是重要的方面，地方財政每年從財政收入中抽出一定比例的資金注入融資擔保公司也是一種方法，不論採取何種手段，其目的都是要形成風險防範的長效機制，沒有這一基礎，企業異地融資就難以實現“長治久安”。
五是增強異地融資信心。要保證企業異地融資持續、規模地發展，就必須不斷地增強異地金融機構的信心。與異地金融機構的各種“聯誼、考察”活動要針對不同階段適時進行。非公有制企業的整體資料和個體情況要適時更新，並提出金融支持的最新方案與異地金融機構溝通。在“信用宜春”的共建中如何提高企業信用層面，確保擔保平台和中介平台安全等措施、活動，要適時向異地金融機構通報。政府對企業異地融資形成的融資基金以，要以人大決議的形式進行確立，以確保償還責任的有效性、長期性、制度性和規範性。
2025年融資調研報告 篇14
在現代社會經濟發展中，融資已成為企業發展的一項重大課題，尤其是長期融資更是對企業發展有著重要意義和作用。隨著我國金融業的放開以及我國加入WTO後，GATS有關條款的承諾，國外金融巨頭將逐步登入中國市場，未來，我國券商將面臨嚴峻挑戰和激烈競爭。如何進一步拓展完善券商長期融資途徑，改善治理結構，提高經營風險控制能力，從而實現整體競爭力的提升有著重要作用。本調研報告，以證券為實證，運用財務管理相關理論，通過對證券長期融資情況的調研分析，查找目前長期融資工作中存在的不足，並提出建設性意見和措施。
一、證券基本情況
證券，前身為證券公司，於1991年成立，註冊地為武漢。20xx年，經證監會核准批覆，公司完成增資擴股，更名為證券有限責任公司。20xx年，經中國證監會批覆，公司更名為“證券股份有限公司”，並在深交所上市，股票代碼為000783。
經過近20年的發展，證券實現了健康快速發展，證券已在全國17個省市、自治區，38個城市設立了70多家分支機構，形成了覆蓋全國的行銷網路布局。目前，證券已完成證券類控股集團的架構，旗下擁有證券承銷保薦有限公司、投資成長資本有限公司、長信基金管理有限責任公司、諾德基金管理有限公司和期貨有限公司等五家全資和控參股子公司，共有員工4837人，其中本科以上學歷員工共有2517人。在我國券商中，證券公司資產質量優良，淨資產和淨資本兩項指標在業內排名始終居於前列。20xx年和20xx年，公司先後兩次被評為“中國證券行業十大影響力品牌”，20xx年，公司獲得“最具發展力券商獎”。
在業務發展上，證券目前已經涉足證券市場的大多數產品。主要有證券代理買賣，證券代理保管、鑑證，證券的自營買賣，證券代理諮詢，代理證券的還本付息，分紅派息，代理登記開戶，證券的承銷，受託資產管理以及其他證監會批准的業務。近年來，證券在不斷挖掘傳統業務潛力的同時，緊跟行業先行者步伐，進行創業務和產品的創新，不斷開拓股指期貨、融資融券等新型業務，呈現出了強勁的發展勢頭，整體盈利能力進一步增強。
二、證券長期融資的現狀分析
證券經過近20多年的發展，長期融資方面開展了大量的工作。在外部融資上，證券主要通過增股和配股的長期股權融資方式進行外部融資。在增股上，證券在20xx年，以7.15元的價格增發了144080萬股，募集資金103億元，登入A股，20xx年，以6.50元的價格配股49643萬股，補充資金3.5億元，進一步擴大資本金，今年3月份，證券再次發出增股公告，預募集不超過90億元的資金。在內部長期融資上，公司主要通過自有資金和資金積累進行融資，截止20xx年末，證券每股公積金在1.44元左右，積累較為豐厚的公積金，體現出了較好的盈利能力和內部融資能力。在股利上，證券上市三年來，先後進行了3次股利分紅，20xx年為每10股送5元，20xx年為每10股送1元，20xx年為每10股送4元，體現出了較好的分紅派現能力。資本結構，截止20xx年末，資產總額為353.78 億元，公司自有資產為122.79 億元。從自有資產結構上來看，貨幣類資產額為30.43億元，占自有總資產額的24.79%；證券類金融資產額為84.20億元，占自有總資產額的68.58%，貨幣基金、債券等變現能力強、風險較小的資產占證券類金融資產的73.16%，股票等權益類資產占證券類金融資產的24.22%，說明證券的資產流動性好，資產結構較為優良。20xx年末，公司總股本為21.71 億股，歸屬上市公司股東權益額為 91.24 億元，母公司淨資本 為73.89 億元。
三、證券長期融資的不足分析
隨著我國證券行業競爭的加劇，證券公司對融資需求日益增長，現有融資已不能滿足證券公司的融資需求。從證券的長期融資來看，存在著諸多不足，需要改進。從目前來看，主要存在融資渠道結構單一性和資金來源比例不合理兩個方面。在融資渠道有效性方面，證券現有融資渠道有效程度存在不足的問題。從國外證券公司融資的制度借鑑來看，證券公司債務融資主要來源於銀行、證券金融公司等，具有多種有效渠道。但是，從證券的融資來看，主要是通過增股配股的股權融資方式進行，長期融資方式上存在著單一性的問題，長期債權融資等方式沒有進行，融資渠道不夠合理，中長期融資渠道缺乏。單憑增資擴股進行長期融資，很容易受到金融市場環境的影響，許多時候難以付諸實施，例如，證券20xx年的增股融資就因為股市大環境不好而作罷，操作性不強。加之，證券公司在增股時，證監會往往對證券公司增股要求條件較高，需經過複雜嚴格的審批程式、較長的發行期以及發行程式，同時單純的增股，雖然可以有效擴大資證券公司的資本規模，但卻會降低證券公司的利潤水平，使證券公司背上較重的包袱，不利於企業的長遠發展。在資金來源比例，證券公司的資金來源結構不夠合理，比例存在失調的問題。一方面，證券公司的資金來源的長、中、短期限結構上，短期融資比例過大，比例存在不對稱。從證券公司資金的期限結構上看，流動資金占了大部分比重，而長期資金比重較小，長、短期資金結構存在嚴重失衡的.問題。在實際融資中，同業拆借、國債回購和股票短期融資套用較多，債權融資、商業銀行貸款等長期資金渠道不能很好滿足公司長期發展的資金需求，長期融資資金來源主要還是自有資本，即通過增資擴股擴大資本金。
四、證券長期融資的改善建議
根據上述分析，證券的融資上多為短期融資行為，在長期融資上比重較低、方式方法不夠完善，需要進一步完善，在充分利用資本平台進行長期融資的基礎上，結合公司自身實際，積極發展形勢多樣的長期融資渠道，形成一套較完善的長期融資管理機制。
一是應充分資本平台，統籌好股票增發配發行為，進行長期融資。從目前證券融資行為來看，近幾年來，通過上市增股、配股的融資行為比較頻繁，這種行為不利於企業的長期融資發展。建議證券統籌安排增股配股行為，結合資本市場節奏適度把握融資節奏，減少增股配股頻次，充分發揮資本平台作用，進行長期融資。
二是積極開展債權融資，拓展長期融資的方式和渠道。20xx年證監會出台了《證券公司債券管理暫行辦法》，對證券公司進行債券進行了規定，證券公司經批准可以向社會和合格投資者進行定向發行。這一規定，對拓展券商的長期融資渠道，促進券商發展是個重大的利好政策。建議證券充分利用這一融資政策，調整改善融資結構，引入合格投資者，建立長期穩定的、低成本的長期資金來源，進而提高公司的整個運作質量和效率，通過債務信用促進自身穩健規範發展。
三是向證券金融公司發展，加快銀證之間的業務的合作。雖然，從目前來看，我國金融市場尚處於發展的初級階段，整個金融市場不夠成熟，機制不夠完善，但是長遠來看，借鑑國外的經驗，券商向證券金融公司發展是未來的行業發展方向。這種形勢下，建議證券在業務模式運作上，不斷向證券金融公司靠攏，或者直接組建證券金融公司，開闢資本市場和貨幣市場之間的通道，將資本市場和貨幣市場有機融合起來，解決困擾券商的長期融資問題，從而能夠實現證券自身的健康良好發展。
四是拓展商業銀行貸款渠道，提高銀證合作能力。作為資本密集型企業，券商的主營業務已由中介服務發展為帶資作業，因此，在理論上券商應獲得更多的商業銀行貸款支持。但是，從目前的我國相關金融政策和法律環境上，實行銀證分離，切斷了商業銀行資金進入證券市場的渠道。不過，雖然商業銀行貸款不能用於券商的自營業務，但券商開展的許多其他業務諸如特大型國企上市、新股配售和企業併購交易等，商業銀行可以向券商提供承銷貸款，證券可以通過此種途徑進行融資，拓展長期融資渠道。
2025年融資調研報告 篇15
隨著國務院頒布《關於鼓勵和引導民間投資健康發展的若干意見》（以下簡稱“新36條”）等檔案，全國各地相繼出台了解決中小微型企業融資難題和鼓勵、引導、促進民間投資健康發展的政策措施。近年來，我市在解決民營企業融資難題和鼓勵引導民間投資方面也採取了不少舉措，取得了一定成效。據統計，我市20__年和20__年民間投資增速分別為50%和49%，分別高出同期全社會固定資產增速3個和18個百分點；20__年上半年，民間投資達360億元，同比增長63%，高出全社會固定資產投資增速28個百分點，為民營經濟實現長足發展起到了良好的促進作用。然而，以中小微型企業為主的民營經濟對資金的需求日益旺盛，民間資本參與投資金融業等更多領域的願望日益強烈，民間資本的充分利用和民間投資的有效引導愈發顯得迫切和必要。當前，我市中小微型企業投融資問題仍然突出，表現在民間融資載體還不夠系統化、多元化；民間投資投向還不夠合理，投入還不夠積極等等。為此，建議：
一、進一步創新民間融資載體平台，拓寬民營經濟融資渠道
（一）規範民間融資行為，最佳化民間融資環境。應從自治區層面進行推進，將小額貸款公司審批權下放市級金融辦，使審批權與管理權合二為一，以便更好地發揮審管部門的職能作用。應引導建立民間借貸登記中心、民間資本管理中心；鼓勵民間資金成立投融資公司，建立類似交易中心的民間融資場所，聚集擔保、評估、抵質押登記、徵信查詢等為中小企業及個體工商戶提供融資服務的“一站式”、“一條龍”綜合機構；對民間融資行為予以登記，以利於對民間融資行為進行綜合管理監控。應加快完善企業備案和誠信體系建設，將民間融資機構納入徵信系統，使民間融資信用公開化，以利於降低融資風險。
（二）做實做好試點工作，發揮集合票據功能。20__年，我市已成為全區首個開展區域集優直接債務融資試點城市，發行首隻中小企業區域集優集合票據。應充分發揮這一載體的功能和示範作用：通過向各縣區政府、金融機構和中小微型企業加強政策宣傳、推介融資產品，提高相關主體對區域集優債務融資模式的'認知，提升中小企業的發債意識；通過引導中小微型企業完善財務制度，引導發債企業按照相關財務會計準則重新梳理甚至重構企業的財務制度，使財務信息真實、完整地反映公司的經營狀況，以滿足發債要求；通過做好人民銀行、政府部門、金融機構、中介機構、發債企業之間的組織協調工作，進一步推動我市區域集優債務融資工作，充分發揮區域集優中小企業集合票據的功能作用。
（三）建立新型金融組織，切實拓寬融資渠道。根據相關法規政策，組建金融機構的貸款子公司、村鎮銀行；應進一步加大扶持力度，引進各類金融機構來柳設立分支機構；鼓勵民間資本投資創辦金融租賃公司、汽車金融公司等非銀行金融機構；引導民間力量自發創辦具有扶貧和信貸雙重功能的民辦扶貧基金會；加快小額貸款公司、融資性擔保公司審批，引導小額貸款公司行業有序發展、合理布局。
二、進一步激發民間資本投資熱情，引導民間投資健康發展
（一）切實貫徹落實“新36條”，不斷挖掘政策扶持潛力。儘快出台我市落實“新36條”的實施細則。要在充分用活用足國家部委42個配套實施細則中優惠政策的基礎上，結合西部大開發優惠政策、國家給予廣西的優惠政策和__實際，制定更具操作性的舉措，進一步降低對民間資本的準入門檻，切實消除“玻璃門”、“彈簧門”，進一步提升投資者信心，激發民間投資熱情。如，對民間資本開辦村鎮銀行，適當降低門檻，取消發起人必須是大銀行的限制，只要符合資質、滿足監管條件就可以合法經營；對中小微型企業，在我市職權範圍內，通過減少稅負或採取稅收返回、補貼等措施，減輕企業因用工、原材料、融資等成本上升帶來的壓力，確保企業順利渡過後金融危機影響期。
（二）加強對民間投資的引導，不斷激發民間資本活力。去年，市工商聯積極配合市委、市政府先後兩次成功地舉辦了民營企業投資項目推介會，這是我市積極引導、促進民間投資的一種有益嘗試，值得推廣。今後，應進一步引導和鼓勵民間資金投向重點工程和經濟轉型工程，推動發展私募基金；進一步放開民間資本進入公用事業、基礎設施、社會事業及壟斷行業領域；進一步鼓勵和引導民間投資以獨資、合資、合作、聯營、項目融資等方式，加大技術研發和改造升級的投資力度，為高含金量的資本流入提供必要的制度保障，從根本上解決民間資本進入熱情不高、活力不足的問題。
（三）引導民間投資金融業改革，不斷提供民營經濟發展動力。正確處理好金融領域“管”與“放”的關係，既要避免把民營經濟管僵管死，又要防止過於放開引發不穩定因素，努力在“管”和“放”之間找到平衡點。應借鑑溫州經驗，鼓勵、支持民間資本參與地方金融機構改革，允許其依法發起設立或參股村鎮銀行、貸款公司、農村資金互助社等新型金融組織，探索設立民營銀行，鼓勵專業銀行與小型擔保公司合作，引導有條件的小額貸款公司改制為村鎮銀行或社區銀行，不斷做大做強民間資本銀行，進而鼓勵其參與市內、全區乃至全國重大項目的建設。
2025年融資調研報告 篇16
為進一步拓展本行國際貿易融資，提升外幣存款的收益率，通過下發國際貿易融資調查問卷與走訪潛在客戶的形式對本行外匯客戶的貿易融資需求進行了排查，現將調研情況匯總如下：
一、數據分析
（一）中行、農行等國際業務發展位居本市銀行業前列的銀行融資支持力度大。
據調研數據反映，外匯結算量位居本行前列的各家銀行，如中國銀行、農業銀行、寧波銀行，其給予客戶的國際貿易融資支持力度相對較大。究其原因主要如下：一是國際知名度及先入為的因素，本市大部分外匯大戶的自主匯路集中在中行、農行，故該行可在此基礎上給予客戶融資支持；二是中行、農行受本地外匯監管相對較少，且有上級管理部門給予政策執行上的指導及協調，在貿易融資受理過程中較為靈活。這有別與作為一級法人的本行，上無指引，事事謹慎處之，為落實銀行應盡的貿易真實性審查職責，融資辦理的手續相對繁鎖，競爭力偏弱。
（二）融資需求對接存在一定難度
被調研客戶中，有30家企業既為本行客戶又為他行國際業務客戶，但其國際貿易融資業務均在他行發生，且主要集中在中國銀行、農業銀行以及寧波銀行、杭州銀行。
此30家客戶未在本行辦理融資業務主要源於以下三方面。
1一是企業為本市外匯大戶，其自主匯款業務基本在中行或是農行發生，且他行給予的融資方案為綜合融資方案，融資利率也為2-3%的優惠利率；二是企業自身負債較高，本行行銷人員或是貸審小組認為存在一定風險，故未給予授信支持；三是部分商業銀行對融資業務辦理的條件較為寬鬆，所辦融資業務無需擔保或是辦理手續極為簡化，與本行現行的貿易真實性審查標準存在一定差距。
（三）國際貿易融資行銷意識欠缺
102家被調研企業中在本行授信占比達50%以上的客戶有42家，已辦理國際貿易融資業務的19家，但均在他行發生。而全額授信均在本行的有11家，僅1家企業在他行發生國際貿易融資業務。
此19家融資客戶未在本行辦理融資業務的原因，除
（一）中提及的三大原因，還有較大的一個因素為本行行銷人員對國際貿易融資產品的知曉度與重視度有所欠缺，對國際業務的行銷仍停留在以匯率優惠、手續費優惠等方式贏得客戶、維護客戶，尚未形成國際結算、融資配套等一體化的國際業務行銷意識。從全額授信均在本行的客戶基本均未辦理國際貿易融資業務即充分證明了此點。
（四）外匯大戶融資需求對接受阻
從調研數據來看，如川浪實業、超超電器、冬宮電器等本地外匯大戶，因外貿業務起步早，已將匯路鎖定在中行或是農行，且該
2行給予的信貸支持力度較大、融資利率較低，故本行對此類客戶的融資需求無法順利對接，致使國際結算量的行銷也頗受阻礙。
（五）企業結算方式與本行融資匹配情況
從此次調研情況來看，本行外匯客戶多為出口型企業，進出口業務均有或是僅辦理進口業務的較少，且客戶多以匯款方式結算為主，應收賬款期限基本在三個月以內，故本行現有的出口商票融資、出口信保融資等融資產品就可以很好地予以匹配。
此外，在被調研客戶中，也有近20家企業是匯款、信用證或托收多種結算方式混用的，對於此類客戶，本行除上述融資產品，還能為其提供出口押匯、福費廷等融資產品。
整體而言，本行目前的融資產品已基本齊全，可以滿足大部分外匯客戶的國際貿易融資需求。與此同時，本行仍在積極探索創新新的融資產品，以有效對接融資客戶的全方面需求。
二、調研結論
（一）客戶經理對於國際業務行銷的憂患意識有待提升根據前期的調研了解到，部分客戶經理對存量外匯客戶的維護力度稍有欠缺，直至其他商業銀行挖牆腳，為客戶提供更全的國際結算、融資服務方案，本行客戶經理才進一步跟進，並據其需求進行對接。
在當前整體經濟形勢欠佳，各家銀行在存貸款業務拓展受阻的情形下，紛紛加大對中間業務的行銷力度，國際業務也被各大銀行視為重點拓展業務。故在優質外匯客戶被各家銀行爭奪行銷的大環境下，本行的行銷人員必須具備一定的國際業務行銷的憂患意識，在他行未進入前先行為客戶提供全方位的`國際結算、融資方案，避免客戶流失。
（二）國際業務多位一體的行銷模式有待完善
從前期調研情況來看，部分外匯客戶一般根據各家銀行的授信力度及融資成本，分配國際結算量。而本行諸多客戶經理在遇外匯客戶所謂的匯路調整較難的情形，即將所有工作重心放在同名劃轉上或是直接放棄。而實務中，匯路調整的難易一方面與貿易雙方話語權的大小有關，另一方面與境外客戶操作習慣有關，還有一方面則與客戶的切身利益息息相關。若本行可以為客戶提供本外幣一體化、低財務成本、服務到位的全方面金融服務，客戶自身也會盡力去調整匯款路徑，進一步提升其國際結算業務的歸行率。
三、下步工作
基於本次貿易融資調研情況，本行應著重從以下三方面入手助推貿易融資業務的發展。
（一）加強學習，提升能力。
各支行需充分利用行總部下發的《行銷一本通》，通過外匯客戶的實地走訪，理論結合實際，提升一線行銷人員融資輔助國際業務行銷的能力。
（二）深度排摸，需求對接。
在前期已作初步調研的情況下，各支行需進一步對轄區內外4匯客戶的經營情況與融資需求進行調查，積極對接優質客戶的融資需求。
（三）產品創新，提升競爭力。
在金融同業國際貿易融資產品同質化的大環境下，本行需加大市場調研，在合規合法、風險可控的前提下加大產品創新力度，滿足市場的訴求，提升綜合競爭力。
國際業務部20xx年8月15日