建設期 經營期 合計 0 1 2 3 4 5 6
淨現金流量
- 1000 - 1000 100 1000 ( b) 1000 1000 2900累計淨現金流量
- 1000 - 2000 - 1900 ( a) 900 1900 2900 -折現淨現金流量
- 1000 - 943.4 89 839.6 1425.8 747.3 705 1863.3要求:
(1)在答題紙上計算上表中用英文字母表示的項目的數值。
(2)計算或確定下列指標:① 靜態投資回收期;② 淨現值;③ 原始投資現值;
② 淨現值率;⑤ 獲利指數。
(3)評價該項目的財務可行性。
3.已知:某公司2004年第1~3月實際銷售額分別為38000萬元、36000萬元和41000萬元,預計4月份銷售額為40000萬元。每月銷售收入中有70%能於當月收現,20%於次月收現,10%於第三個月收訖,不存在壞賬。假定該公司銷售的產品在流通環節只需繳納消費稅,稅率為10%,並於當月以現金交納。該公司3月末現金餘額為80萬元,應付賬款餘額為5000萬元(需在4月份付清),不存在其他應收應付款項。
4月份有關項目預計資料如下:採購材料8000萬元(當月付款70%);工資及其他支出8400萬元(用現金支付);製造費用8000萬元(其中折舊費等非付現費用為4000萬元);營業費用和管理費用1000萬元(用現金支付);預交所得稅1900萬元;購買設備12000萬元(用現金支付)。現金不足時,通過向銀行借款解決。4月末現金餘額要求不低於100萬元。
要求:根據上述資料,計算該公司 4月份的下列預算指標:
⑴ 經營性現金流入;
⑵ 經營性現金流出;
⑶ 現金餘缺;
⑷ 應向銀行借款的最低金額;
⑸ 4月末應收賬款餘額。
4.已知某集團公司下設三個投資中心,有關資料如下:
指 標 集團公司 a投資中心 b投資中心 c投資中心淨利潤(萬元)
34650 10400 15800 8450淨資產平均占用額(萬元)
315000 94500 145000 75500規定的最低投資報酬率
10%要求:
( 1)計算該集團公司和各投資中心的投資利潤率,並據此評價各投資中心的業績。
( 2)計算各投資中心的剩餘收益,並據此評價各投資中心的業績。
( 3)綜合評價各投資中心的業績。
06中級《財務管理》試題及參考答案(一)
06中級《財務管理》試題及參考答案(二)
06中級《財務管理》試題及參考答案(三)