不久前，財政部公布了《金融工具確認和計量》、《金融資產轉移》、《套期保值》和《金融工具列報和披露》等四項金融工具會計準則徵求意見稿，預計在明年2月中旬可正式發布這些會計準則。這四項準則為目前企業涉及到金融工具業務的會計處理提供了完整的指引，不僅完善了我國會計準則體系，而且也為國內金融衍生品的發展奠定了堅實的制度基礎。
目前，銀行間債券市場的機構投資主體不斷成熟、市場規模不斷擴大。但是，從市場的深度來看，產品線較短，缺少衍生產品，是現階段面臨的一個主要問題。據國際清算銀行的統計，2004年底，國際金融衍生品市場中，衍生品契約的名義本金已達248.29萬億美元，其中：外匯類衍生契約為29.58萬億美元、利率類衍生契約為187.34萬億美元、權益類衍生契約為4.39萬億美元、商品類衍生契約為1.44萬億美元。可以預見，我國金融衍生產品的發展空間十分巨大。
隨著債券遠期交易在銀行間債券市場的推出，金融衍生產品發展的條件已經逐步具備，衍生品市場即將迎來重大發展。然而，衍生金融工具對現行的財務會計理論形成了衝擊，如果不及時推出與金融衍生產品相適應的會計制度，將不利於我國金融衍生產品的規範發展。
衍生品發展對現有會計制度衝擊
從金融衍生產品的發展歷史來看，金融衍生工具的確認、計量與報告問題一直困擾著會計界。傳統的財務會計對在企業經營活動中套用的基礎金融工具有著一套較完善的會計處理方法，但其中某些方法，顯示出其對傳統會計的背離趨勢，金融衍生工具的廣泛套用，使得這一問題更加普遍化，傳統財務會計在其會計處理上面臨著新的挑戰。
對財務會計基本概念的影響。現行財務會計對“資產”、“負債”等會計基本概念的定義是針對過去交易或事項的結果進行的定義，預計在未來發生的交易或事項本身無法形成資產或負債。“金融資產”與“金融負債”來自雙方簽訂的契約，與傳統的資產、負債具有本質的不同。按照傳統的會計模式，簽訂契約是不能夠形成企業資產或負債的。金融衍生工具的出現，對傳統財務會計的基本概念定義提出了質疑。
對權責發生制原則的影響。財務會計傳統的確認標準是建立在權責發生制的基礎之上，是以過去已經發生的交易或事項為基礎，而對於未來發生的交易和事項則不予確認。金融衍生工具交易的發生預示著將來一系列的財務變動，而這些未來的財務變動在傳統財務報表上無法反映。這也是近年來衍生交易風波頻頻發生，難以採取有效措施進行管理的一個重要原因。
對會計計量原則的影響。傳統的會計計量是建立在歷史成本原則基礎之上的。金融衍生工具的出現和廣泛套用，對歷史成本原則形成了新的衝擊。金融衍生工具交易不在像傳統交易那樣一次歷經一個時點即可完成，而是要經過一段時間、一個過程來完成，這樣勢必要打破原有財務會計的歷史成本原則，而代之以公允價值。因此，從今後財務會計計量屬性的發展趨勢來看，在相當長的時間內歷史成本和公允價值將並存。
對財務報告的影響。按照傳統的會計原則，由於金融衍生工具具有未來性特點，企業做賬時難以將其確認為資產或負債，只能作為表外項目加以披露，即把金融衍生工具交易形成的金融資產和金融負債排除在資產負債表外，把它們可能帶來的收益和風險排除在損益表外，僅在報表注釋中反映。人們無法從財務報表上直接地了解到企業所從事的金融交易以及所面臨的風險，從而使金融市場和企業自身的風險都變得更加不可捉摸。而隨著國內外金融衍生工具的迅猛發展，表外處理已不能全面、及時、準確地反映交易者的風險信息，並且在一定程度上掩蓋了風險，導致了風險積聚。
會計新規的特點
從即將發布的有關金融工具的會計新規看，具有以下明顯特點，有利於我國會計準則與國際會計準則的協調，有利於規範我國金融衍生產品的會計核算，促進金融衍生產品的發展。
與國際會計準則有效銜接。現行國際會計準則中，涉及金融工具業務的主要有三項，即《國際會計準則第30號———銀行和其他類似金融機構在財務報表中的披露》、《國際會計準則第32號———金融工具列報和披露》和《國際會計準則第39號———金融工具確認和計量》。我國會計新規針對金融工具，各有側重、相互關聯、邏輯一致，形成一個整體，與國際會計準則有效銜接，更適應我國的金融發展實際。
將金融衍生產品納入會計報表。根據會計新規，企業要將金融衍生工具納入表核心算並按公允價值計量，相關公允價值變動計入當期損益或所有者權益。企業如開展套期保值業務可以選擇使用套期會計方法，但需要符合嚴格的條件，對公允價值套期、現金流量套期和境外經營淨投資套期等區分進行會計處理。企業的會計處理應當根據各單項金融工具的特點及相關信息的性質將其進行適當歸類，以揭示金融工具的潛在風險。
防止利用會計準則粉飾財務報表。會計新規規定，除交易性金融資產外，其他金融資產均應在期末進行減值測試，並且，減值損失一經確認不得轉回，以避免企業利用減值準備轉回操縱利潤的現象。金融資產減值有其特殊性，通常採用未來現金流量折現法。相對於我國商業銀行目前採用的計提貸款減值準備“五級分類法”，未來現金流量折現法可以提供更準確的信息，從而真實地反映貸款的價值。因此，金融工具相關會計準則要求企業採用未來現金流量折現法確認和計量金融資產減值損失。
明確了金融資產確認等會計處理。美國會計準則中有專門準則對金融資產終止確認作出規定，現行國際會計準則也用了較大篇幅對金融資產終止確認作出規範。為了配合開展信貸資產證券化試點，財政部在今年5月16日印發了《信貸資產證券化試點會計處理規定》，對信貸資產證券化試點的會計處理作出了更為完善的規定。同時，對企業為規避匯率風險、利率風險、股票價格風險等金融風險，而開展套期保值業務等會計處理進行了規定。此外，還對金融工具披露提出了明確的要求，比如，結合國際相關規定，對企業披露信用風險、利率風險、市場風險數量信息等作了相關規定。