自從小木偶遇到了女巫，給了他人類所有表情的時候，小木偶痛痛快快的大哭了一場。於是，小木偶要到老木匠的家裡去，告訴他在外面的世界發生的事。
小木偶走啊走啊，看到了紅狐狸，想起了紅狐狸拿他書包的事，便撲了上去。紅狐狸大喊；"救命呀！小木偶要偷我的書包了！“於是，穿警服的大熊走了過來說：”吵什麼吵？“紅狐狸說：”小木偶偷我的書包！“小木偶聽了一屁股坐在地上哇哇大哭起來，再看一旁的紅狐狸正在偷著樂呢！大熊明白了，於是把書包還給了小木偶，紅狐狸被大熊扔得遠遠的。
小木偶接著走啊走啊，覺得太熱了，就從書包里拿出了一頂帽子戴了起來。小木偶又遇到了紅狐狸，紅狐狸心想”早上你把我整得可慘了，這回讓我好好整整你！於是，紅狐狸就對小木偶說；“小木偶，你這頂帽子真漂亮，讓我帶帶唄！”小木偶聽了紅狐狸的話心想“紅狐狸應該認識到自己的錯誤了吧！”於是小木偶把帽子遞給了紅狐狸，沒想到紅狐狸還是知錯不改，戴著帽子拚命地逃。還好小木偶有兩條長長的，靈活的腿，很快就追上了紅狐狸，她又大喊起來：“這頂帽子是我的，你偷我的帽子……。”這是大熊又走了過來，說：“你們怎么又吵起來了？”紅狐狸說；"小木偶他偷了我的帽子！“”那帽子明明是我的。“小木偶說。大熊說：”小木偶那你有什麼證據證明這頂帽子是你的呢？而不是紅狐狸的？”小木偶回答說：“有，這頂帽子是老木匠給我做衣服時剩下的料而做成的，不信你看看！”大熊一看，果真和小木偶所說的一樣，做帽子的料和小木偶穿的衣服的料是一樣的。於是大熊問紅狐狸：“這頂帽子到底是不是你的？”紅狐狸說："是……我……的，“做小偷還是有點心虛的”不是……小……木……偶的。“我再問你最後一遍：”這頂帽子到底是不是你的？“大熊生氣的說。紅狐狸還是知錯不改的說：”這……頂帽子……子……是我……的！“大熊沒有辦法，只好把紅狐狸關進了牢里。
小木偶終於回到了自己的家————那也是老木匠的家。小木偶把自己和紅狐狸和小女巫之間發生的事告訴了老木匠，老木匠聽了以後知道了光會笑是遠遠不夠的，做人也要誠實，守信，不能學習紅狐狸那樣喔！