貂蟬是東漢末年司徒王允的歌女，國色天香，有傾國傾城之貌。見東漢王朝被奸臣董卓所操縱，於月下焚香禱告上天，願為主人擔憂。王允眼看董卓將篡奪東漢王朝，設下連環計。王允先把貂蟬暗地裡許給呂布，在明把貂蟬獻給董卓。呂布英雄年少，董卓老奸巨猾。為了拉攏呂布，董卓收呂布為義子。二人都是好色之人。從此以後，貂蟬周鏇於此二人之間，送呂布於秋波，報董卓於嫵媚。把二人撩撥得神魂顛倒。
呂布自董卓收貂蟬入府為姬之後，心懷不滿。一日，呂布乘董卓上朝時，入董卓府探貂蟬，並邀鳳儀亭相會，貂蟬見呂布，假意哭訴被董卓霸占之苦，呂布憤怒。這時董卓回府撞見，怒而搶過呂布的方天畫戟直刺呂布，呂布飛身逃走，從此兩人互相猜忌，王允便說服呂布，剷除了董卓。傳說貂蟬降生人世，三年間當地桃杏花開即凋;貂蟬午夜拜月，月里嫦娥自愧不如，匆匆隱入雲中;貂蟬身姿俏美，細耳碧環，行時風擺楊柳，靜時文雅有餘，貂蟬之美，蔚為大觀。正是因了這種美貌，讓弄權作威的董卓、勇而無謀的呂布反目成仇，使得動亂不堪的朝野稍有安寧之象。