6．財務預算的編制（掌握預算編制，有能力通過預計報表進行盈利預測） 現金收支預算↓利息費用≈財務費用預計利潤及利潤分配表↓年末未分配利潤預計資產負債表編制財務預時容易設定障礙的幾個問題：1）銷售現金收入=本期銷售收入×銷售回款率+回收以前各期應收賬款2）材料採購付現=本期採購成本×本期付現率+支付以前應付賬款3）不足借款額=現金缺口+合理餘額（一般為某數字的倍數，如1000，以考題要求為準）7．現金預算中包括： a現金收入b現金支出c 現金多餘或不足c不足的籌措或多餘的運用三、典型試題1.某企業編制“直接材料預算”，預計第四季度期初存量456千克，季度生產需用量2120千克，預計期末存量為350千克，材料單價為10元，若材料採購貨款有50%在本季度內付清，另外50%在下季度付清，假設不考慮其他因素，則該企業預計資產負債表年末“應付賬款”項目為（）元。
a.11130b.14630c.10070d.13560【答案】c【解析】預計第四季度材料採購量=2120+350-456=2014（千克）應付賬款=2014×10×50%=10070（元）。2.如果希望提高銷售增長率,即計畫銷售增長率高於可持續增長率。則可以通過（）。
a.發行新股或增加債務 b.降低股利支付率c.提高銷售淨利率d.提高資產周轉率【答案】a、b、c、d【解析】本題的考核點是可持續增長率問題。公司計畫銷售增長率高於可持續增長率所導致的資金增加主要有兩個解決途徑：提高經營效率或改變財務政策。a、b、c、d均可實現。3.在保持經營效率和財務政策不變，而且不從外部進行股權融資的情況下,股利增長率等於可持續增長率。（）【答案】√【解析】本題的考核點是可持續增長率問題。在保持經營效率和財務政策不變的情況下, 經營效率不變，意味著銷售淨利率不變，即銷售增長率等於淨利潤增長率；而財務政策不變，意味著股利支付率不變，即淨利潤增長率等於股利增長率。所以，在保持經營效率和財務政策不變，而且不從外部進行股權融資的情況下,股利增長率等於銷售增長率（即此時的可持續增長率）。4.製造費用預算分為變動製造費用和固定制造費用兩部分。變動製造費用和固定制造費用均以生產預算為基礎來編制。（）【答案】×【解析】變動製造費用以生產預算為基礎來編制。固定制造費用，需要逐項進行預計，通常與本期產量無關，按每期實際需要的支付額預計，然後求出全年數。