06年高級會計職稱考試知識點之資金管理六

（五)發行債券籌資

1．公司債券的發行與轉讓。

(1)公司債券發行的資格和條件。

股份有限公司、國有獨資公司和兩個以上的國有企業或者其他兩個以上的國有投資主體投資設立的有限責任公司，可發行公司債券。

發行公司債券必須符合下列條件：★

① 股份有限公司的淨資產額不低於人民幣3 000萬元，

有限責任公司的淨資產額不低於人民幣6 000萬元。

②累計債券總額不超過公司淨資產額的40％。

③最近3年平均可分配利潤足以支付公司債券1年的利息。

④籌集的資金投向符合國家產業政策。

⑤債券的利率不得超過國務院限定的利率水平。

⑥國務院規定的其他條件。

(2)公司債券的發行程式。

①由公司的權力機構作出決議。

股份有限公司、有限責任公司發行公司債券，應由公司董事會制定方案，由股東大會或者股東會作出決議。國有獨資公司發行公司債券，應由國家授權投資的機構或者國家授權的部門作出決定。

②報經國務院授權的部門審批。

公司發行公司債券應當向國務院授權的部門報請審批。公司報請國務院授權有關部門審批發行公司債券時，應當提交書面申請書。除此之外，公司還應當提交下列檔案：公司登記證明、公司章程、公司債券募集辦法、資產評估報告和驗資報告。國務院授權的部門對公司提交的公司債券發行申請檔案，應自受理公司發行申請檔案之日起3個月內作出審批決定。

③公告公司債券募集辦法。

發行公司債券申請獲準後，公司應當公告公司債券募集辦法。公司債券募集辦法中必須載明下列主要事項：公司名稱；債券總額和債券的票面金額；債券的利率；還本付息的期限和方式；債券發行的起止日期；公司淨資產額；已發行的尚未到期的公司債券總額；公司債券的承銷機構。

④公司債券的承銷。

獲準發行公司債券的公司，應當與承銷機構確定並簽訂承銷協定。

⑤置備公司債券存根簿。

發行記名公司債券的，應當在公司債券存根簿上載明債券持有人的姓名或者名稱及住所、債券持有人取得債券的日期及債券的編號、債券總額、債券的票面金額、債券的利率、債券的還本付息的期限和方式、債券的發行日期等事項。

發行無記名公司債券的，應當在公司債券存根簿上載明債券總額、利率、償還期限和方式、發行日期及債券的編號等事項。

(3)公司債券的轉讓。

公司債券可以依法進行轉讓。其中，記名公司債券由債券持有人以背書方式轉讓或者法律、行政法規規定的其他方式轉讓；無記名公司債券只需由債券持有人在證券交易所將債券交付給受讓人即發生轉讓效力。